Управление оборотными средствами предприятия

Министерство  образования и науки РФ

ГОУ ВПО  «Сибирская государственная автомобильно-дорожная

академия» (СибАДИ)

Кафедра экономики и управления предприятиями 
 
 
 

КУРСОВАЯ  РАБОТА

«УПРАВЛЕНИЕ ОБОРОТНЫМИ СРЕДСТВАМИ

ПРЕДПРИЯТИЯ» 
 
 
 

по дисциплине                                                            «Финансовый менеджмент»

Шифр  специальности                                                                                  

Студент                                                         

Руководитель                                                             

Работа  допущена к защите                                      __________  ______________

                                                                                    (дата)                (подпись)

Работа  принята с оценкой                                               _____________________

                                                                                   _________________________

                                                                                                         (дата, подпись) 
 

Омск 2012

     Бухгалтерский баланс

     на 30 сентября 2010 г.

Организация    ОАО «ПАТП-4»

Вид деятельности     ПЕРЕВОЗКА ПАССАЖИРОВ

Единица измерения    тыс. руб.

Местонахождение (адрес) Томская область, Томск г, Ленина ул, д. 23 

АКТИВ	Код показателя	На начало отчетного года	На конец  отчетного года
1	2	3	4
I.Внеоборотные активы
Нематериальные  активы	110	-	-
Основные  средства	120	50 219	46 301
Долгосрочные  финансовые вложения	140	8 196	5 447
Прочие  внеоборотные активы	150	-	-
Итого по разделу I	190	58 415	51 748
II.Оборотные активы
Запасы	210	5 839	6 259
Налог на добавленную стоимость по приобретенным  ценностям	220	5	5
Дебиторская задолженность (платежи по которой  ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	6 471	10 235
Краткосрочные финансовые вложения	250	-	-
Денежные  средства	260	11 331	8 371
Прочие  оборотные активы	270	172	93
Итого по разделу II	290	23 818	24 963
БАЛАНС	300	82 233	76 711
ПАССИВ
III.Капитал и резервы
Уставный  капитал	410	40	40
Добавочный  капитал	420	14 959	12 375
Резервный капитал	430	51	51
Нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток)	470	24 875	28 955
Итого по разделу III	490	39 925	41 421
IV.Долгосрочные обязательства
Займы и кредиты	510	-	-
Отложенные  налоговые обязательства	515	-	-
Прочие  долгосрочные обязательства	520	-	-
Итого по разделу IV	590	-	-
V.Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	610	8 000	8 000
Кредиторская  задолженность	620	29 094	24 799
Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	630	44	79
Доходы  будущих периодов	640	5 170	2 412
Итого по разделу V	690	42 308	35 290
БАЛАНС	700	82 233	76 711

Отчет о  прибылях и убытках

За период с 1 Января по 30 сентября 2010 г.

Организация    ОАО «ПАТП-4»

Вид деятельности     ПЕРЕВОЗКА ПАССАЖИРОВ

Единица измерения    тыс. руб. 

Показатель		За отчетный период	За аналогичный период предыдущего года
наименование	код
1	2	3	4
Доходы  и расходы по обычным  видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей)	010	42 081	35 994
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	020	-39 665	-35 533
Валовая прибыль	029	2 416	461
Коммерческие  расходы	030	-	-
Управленческие расходы	040	-	-
Прибыль (убыток) от продаж	050	2 416	2 416
Прочие  доходы и расходы Проценты к  получению	060	356	384
Проценты  к уплате	070	-866	-247
Доходы  от участия в других организациях	080	1 095	8 288
Прочие  доходы	090	2 294	10 769
Прочие расходы	100	-2 776	-1 635
Прибыль (убыток) до налогообложения	140	2 519	18 020
Отложенные  налоговые активы	141	-	-
Отложенные  налоговые обязательства	142	-	-
Текущий налог на прибыль	150	-593	-2 186
Чистая  прибыль (убыток) отчетного  периода	190	1926	15 834

 
 
 
 
 
 
 
 
 

Реферат 

     Курсовая  работа по учебной дисциплине финансовый менеджмент. Тема: «Управление оборотными средствами предприятия». Содержит 31 листов печатного текста, 10 таблиц, использовано 5 источников научной литературы.

     Курсовая  работа состоит из практической части, которая состоит из решения 3 задач по темам:

   1.Анализ  баланса предприятия.

   2.Анализ  эффективности использования оборотных  средств.

   3.Управление  дебиторской задолженностью.

     Результатом курсовой работы является приобретение умений и навыков самостоятельного анализа баланса предприятия и отчета о прибылях и убытках ОАО «ПАТП-4» 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Содержание 

Введение……………………………………………………………….......	6
1.Анализ  баланса предприятия…………………………………………..	7
1.1Горизонтальный  и вертикальный анализ баланса…………………..	7
1.2Анализ  ликвидности баланса предприятия………………………….	12
1.3Анализ  финансовой устойчивости предприятия…………………….	15
1.4Оценка  финансово-хозяйственной деятельности  предприятия….....	17
2.Анализ  эффективности использования оборотных средств………….	19
3.Управление  ДЗ…………………………………………………………	21
3.1Система  скидок………………………………………………………...	21
3.2Создание резервного фонда……………………………………...........	25
3.3Факторинг……………………………………………………………...	26
4.Прогнозный  баланс ОАО «ПАТП-4»………………………………….	28
Заключение………………………………………………………………..	30
Список  использованных источников…………………………………….	31

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Введение 

     Развитие  рыночных отношений определяет новые  условия организации оборотного капитала и новые подходы управления им на предприятии. Высокая инфляция, снижение объемов производства и потребительского спроса, неплатежи, разрыв хозяйственных связей, высокий уровень налогового бремени, снижение доступа к кредитам вследствие высоких банковских процентов и другие кризисные явления вынуждают предприятия изменять свою политику по отношению к оборотным средствам, искать новые источники пополнения, изучать проблему эффективности их использования.

     В условиях рыночной экономики устойчивость и успех любому хозяйствующему субъекту (предприятию, акционерному обществу, товариществу и т.п.) может обеспечить только эффективное управление движением финансовых ресурсов. Капитал должен приносить доход, иначе хозяйствующий субъект может утратить свою устойчивость на рынке. Чтобы рационально управлять движением финансовых ресурсов, необходимо знать методологию и методику финансового менеджмента и овладеть умением принятия решений на практике. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1.Анализ баланса предприятия

1.1Горизонтальный  и вертикальный анализ баланса 

     Проведение  анализа баланса предприятия дает возможность получить представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений.

     В финансовом менеджменте одними из основных методов в системе анализа, проводимого  на предприятии, являются горизонтальный и вертикальный анализ, которые взаимно дополняют друг друга.

     Горизонтальный  анализ отчетности заключается в  построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых  абсолютные показатели дополняются  относительными темпами роста. Таким образом, горизонтальный анализ представляет собой сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом.

     Таблица 1

     Горизонтальный  анализ уплотненного баланса-нетто (Форма №1)

Статья	На нач. года, тыс. руб.	На кон. года, тыс. руб.	Абсолютное изменение, тыс. руб.	Относительное изменение, %
1	2	3	4	5
Актив
Внеоборотные активы
Основные  средства	50 219	46 301	-3 918	92,2
Долгосрочные  финансовые вложения	8 196	5 447	-2 749	66,5
Прочие  внеоборотные активы	-	-	-	-
Итого по разделу 1	58 415	51 748	-6 667	88,6
2.  Оборотные активы
Запасы  и затраты	5 839	6 259	420	107,2
Дебиторская задолженность	6 471	10 235	3 764	158,2
Денежные  средства	11 331	8 371	-2 960	73,9
Прочие  оборотные активы	172	93	-79	54,0
Итого по разделу 2	23 818	24 963	1 145	104,8
Всего Активов	82 233	76 711	-5 522	93,3
Пассив
Собственный капитал
Уставный  капитал	40	40	0	100
Фонды и резервы	39 885	41 381	1 496	103,7
Итого по разделу 1	39 925	41 421	1 496	103,7
Продолжение табл.1
1	2	3	4	5
2.  Привлеченный капитал
Долгосрочные  пассивы	-	-	-	-
Краткосрочные пассивы	42 308	35 290	-7 018	83,4
Итого по разделу 2	42 308	35 290	-7 018	83,4
Всего источников	82 233	76 711	-5 522	93,3

 

     Вывод: Общая величина активов уменьшилась на 5 522 тыс. руб. или на 6,7%. Это уменьшение произошло за счет уменьшения внеоборотных активов на 11,8 %. Сумма оборотных средств увеличилась на 1 145 тыс. руб. или на 4,8%. Это увеличение произошло главным образом за счет дебиторской задолженности. Отметим так же, что на фоне увеличения оборотных средств величина краткосрочных задолженностей уменьшилось на 7 018 тыс. руб. или на 16,6%. Это уменьшение произошло за счет кредиторской задолженности и задолженности перед государственными внебюджетными фондами, т.е. за счет уменьшения задолженности поставщикам. 
 
 

     Аналогичный анализ производится на основе отчета о прибыли предприятия.

     Таблица 2

     Горизонтальный  анализ по отчету о прибылях и убытках

Статья	За отчетный период, тыс. руб.	За аналогичный период, тыс. руб.	абсолютное изменение, тыс. руб.	Относительное изменение, %
1	2	3	4	5
Доходы  и расходы по обычным видам  деятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей)	42 081	35 994	6 087	116,9
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	-39 665	-35 533	-4 132	-11,6
Валовая прибыль	2 416	461	1 955	524,0
Коммерческие расходы	-	-	-
Продолжение табл. 2
1	2	3	4	5
Управленческие  расходы	-	-	-
Прибыл (убыток) от продаж	2 416	461	1 955	524,0
Прочие  доходы и расходы
Проценты  к получению	356	384	-28	92,7
Проценты  к уплате	-866	-247	-619	-35,0
Доходы  от участия в других организациях	1 095	8 288	-7 193	13,2
Прочие  доходы	2 294	10 769	-8 475	21,3
Прочие  расходы	-2 776	-1 635	-1 141	-69,8
Прибыль (убыток) до налогообложения	2 519	18 020	-15 501	13,9
Отложенные  налоговые активы	-	-
Отложенные  налоговые обязательства	-	-
Текущий налог на прибыль	-593	-2 186	1 593	127,1
Чистая  прибыль (убыток) отчетного периода	1 926	15 834	-13 908	12,1