Анализ денежных средств (на примере ООО «Возрождение»)

 

 

Из таблицы видно что продажи за 2011 и 2012 года остаются неизменными, но в 2013 году они снизились на 0,01 % что является отрицательной тенденцией, что показывает прибыль приходится меньше на единицу  реализованной продукции , которая составила в 2013 году на 0,02 единицы меньше чем 2012 и 2011 годах. Рентабельность собственного капитала показывает величину прибыли, которую получит предприятие (организация) на единицу стоимости собственного капитала. Она снижается на протяжении 3 лет в 2012 г по отношению к 2011 она снизилась на 0,03 % это связана снижением рентабельности капитала, а в 2013 еще на 0,05 %. На рентабельность собственного капитала повлияла :рентабельность продаж по чистой прибыли; оборачиваемость активов.

Рентабельность инвестиционного капитала предприятия снижается что характеризует снижение прибыльность при инвестировании долгосрочных источников. В 2012 году они снизились на 0,03 % а в 2013 на 0,05 % что является отрицательной тенденцией.

В 2012 году происходит снижение показателей рентабельности  в динамике на 0,02 % а в 2013 г на 0,10 свидетельствует о уменьшении общего уровня эффективности использования оборотных активов в текущей хозяйственной деятельности предприятия.

В 2012 году фонд рентабельности снизился на 0,25 % в 2013 на 0,20 % что показывает снижение размера прибыли, приходящейся на единицу стоимости основных производственных средств предприятия, которая является отрицательной тенденцией.

 

 

 

Показатели актива баланса	2011 г.		2012 г.		2013 г.		Отклонение 2012г от 2011г		Отклонение 2013г от 2012г
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	В струк туре	тыс. руб.	В струк туре
1. Внеоборотные активы
Основные средства	5316	45,65		46,6	-	-	354	0,95	-	-
Незавершенное строительство	247	2,12	257	2,11	248	1,83	10	-0,01	-9	-0,28
Отложенные налоговые активы	12	0,1	14	0,11	6	0,04	2	0,01	-8	-0,07
Прочие в необоротные активы	-	-	-	-	6426	47,36	-	-	-	-
Итого по 1 разделу	5575	47,88	5941	48,82	6680	49,23	366	0,96	739	0,41
2. Оборотные активы
Запасы	3523	30,26	1614	13,26	1390	10,24	-1909	-17	-224	-3,02
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности	1197	10,28	1235	10,15	1092	8,04	38	-,12	-143	-2,1
готовая продукция и товары для перепродажи	2322	19,94	137	1,12	23	0,16	-2185	-18,82	-114	-0,96
расходы будущих периодов	4	0,03	242	1,98	275	2,03	238	1,95	33	0,05
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	377	3,24	278	2,28	261	1,92	-99	-0,96	-17	-0,36
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной  даты)	1785	15,33	2613	21,48	1772	13,06	828	6,15	-841	-8,42
в том числе: покупатели и заказчики	906	7,78	2608	21,43	1599	11,78	1702	13,65	-1009	-9,65
Денежные средства	384	3,29	326	2,68	1017	7,49	-58	-0,6	691	4,81
Прочие оборотные активы	-	-	1395	11,46	2443	18	1395	11,46	1048	6,54
Итого по разделу 2	6069	52,12	6226	51,17	6883	50,73	157	-,95	657	-0,44
Итого актив баланса	11644		12167		13568		523		1401

Таблица 4 - Анализ состава, структуры и динамики имущества ООО «Возрождение» за 2011- 2013 гг.

Таблица 4 - Анализ состава, структуры и динамики имущества ООО «Возрождение» за 2011- 2013 гг.

 

Основные средства составляют наибольшую долю всех внеоборотных активов. Так в 2011 г. их стоимость составляла 5316 т.р, а в 2012 г. - 5670 т.р. В 2013 г. стоимость основных средств составляет 0 рублей, в связи с переформированием подразделения в филиал.

Мы видим, что их стоимость 2012 г. увеличилась на 354 т.р. Это является положительным моментом, т.к. означает ввод в производство новых средств труда, а следовательно повышение производительности.

В 2011 г. незавершённое строительство составляло 247 т.р., в 2012 г. – 257 т.р., а в 2013 г. – 248 т.р, тем самым к 2012 г. оно увеличилось на 10 т.р., а к 2013 уменьшилось на 9 т.р. Увеличение стоимости незавершенного строительства может негативно сказаться на предприятии, нужно дополнительно проанализировать целесообразность вложений.

В 2011 г. отложенные налоговые активы составляли 12 т.р., в 2012 г. – 14 т.р., а в 2013 г. – 6 т.р, тем самым к 2012 г. они увеличились на 2 т.р., а к 2013 г. снизились на 8 т.р. Их увеличение является отрицательным моментом, т.к. отражает увеличение налогов предприятия.

Прочие внеоборотные активы у предприятия имеются только в 2013 году и составляют 6426 т.р. Можно предположить, что в связи с переформирование предприятия, основные средства, которых нет в 2013 году стали учитываться, как прочие внеоборотные активы.

В 2011 г. стоимость сырья, материалов и других аналогичных ценностей составляла 1197 т.р., в 2012 г. – 1235 т.р., а в 2013 г. – 1092 т.р, тем самым к 2012 г. она увеличилась на 38 т.р., а к 2013 г. уменьшилась на 143 т.р. Снижение значений свидетельствует об эффективном управлении сырьем, материалами и другими аналогичными ценностями, а их увеличение о их износе.

В 2011 г. стоимость готовой продукции на складах составляла 2322 т.р., в 2012 г. – 137 т.р., а в 2013 г. только 23 т.р. так в 2012 г. она снизилась на 2185 т.р., а к 2013 г. ещё  на 114 т.р. Снижение готовой продукции на складах может свидетельствовать о том, что предприятие выпускает продукции меньше, чем продает. Следовательно продукция пользуется спросом, но необходимо увеличить объём производства.

Расходы будущих периодов в 2011 г. составляли 4 т.р., в 2012 г. – 242 т.р., а в 2013 г. – 275 т.р, тем самым к 2012 г. они увеличились на 238 т.р., а к 2013 на 33 т.р. Наблюдается непрерывная тенденция роста расходов будущих периодов, но это является неблагоприятным фактором для развития предприятия. Следовательно, ООО «Возрождение» неэффективно управляет расходами будущих периодов. 

В 2011 г. НДС составлял 377 т.р., в 2012 г. – 278 т.р., а в 2013 г. – 261 т.р, тем самым к 2012 г. он снизился на 99 т.р., а к 2013 на 17 т.р. Снижение НДС по приобретенным ценностям оказало Отрицательное влияние на данный коэффициент. Этот показатель свидетельствует о неустойчивом финансовом положении, что ведет к проблемам с денежной наличностью и к затруднениям в дальнейшей операционной деятельности.

В 2011 г. ДЗ составляла 1785 т.р., в 2012 г. – 2613 т.р., а в 2013 г. – 1722 т.р, тем самым к 2012 г. она увеличилась на 828 т.р., а к 2013 г. снизилась на 841 т.р. Увеличение ДЗ можно считать положительным моментом, т.к. это означает, что предприятие стало реализовывать всё больше своей продукции. Её же снижение наоборот говорит об упадке продаж продукции.

В 2011 г. ДС составляли 384 т.р., в 2012 г. – 326 т.р., а в 2013 г. – 1017 т.р, тем самым к 2012 г. они снизились на 58 т.р., а к 2013 г. увеличились на 691 т.р. Снижение денежных средств является не очень хорошим фактором для предприятия, а их увеличение наоборот хорошо сказывается на его развитии. Это значит, что предприятие имеет больше средств для расширения производства.

 

 

 

 

 

 

Показатели пассива баланса	2011 г.		2012 г.		2013 г.		Отклонение 2012 г от 2011 г		Отклонение 2013 г от 2012г
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	В струк туре	тыс. руб.	В струк туре
3. Капитал и резервы
Уставный капитал	357	3,06	357	2,93	357	2,63	0	-0,13	0	-0,3
Добавочный капитал	2188	18,79	2188	17,98	2188	16,13	0	0,81	0	-1,85
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	7023	60,31	8658	71,16	9752	71,87	1635	10,85	1094	0,71
Итого по 3 разделу	9568	82,17	11203	92,08	12297	90,63	1635	9,91	1094	-1,45
5. Краткосрочные обязательства
Кредиторская задолженность	2044	17,55	931	7,65	779	5,74	-1113	9,9	-152	-1,91
в том числе: поставщики и подрядчики	1114	9,57	276	2,27	78	0,57	-838	-7,3	-198	-1,70
задолженность перед персоналом организации	574	4,93	434	3,57	374	2,76	-140	-1,13	-60	-0,81
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	226	1,94	156	1,28	198	1,46	-70	-0,66	42	0,18
задолженность по налогам и сборам	57	0,49	65	0,53	57	0,42	8	0,04	-8	-0,11
прочие кредиторы	-	-	-	-	73	0,54	-	-	-	-
Задолженность перед участниками (учредителями)	32	0,27	33	0,27	33	0,24	1	0	0	-0,03
Прочие краткосрочные обязательства	-	-	-	-	454	3,35	-	-	-	-
Итого по 5 разделу	2076	17,83	964	7,92	1266	9,33	-1112	-9,91	302	1,41
Итого источников	11644		12167		13568		523		1401

Таблица 5 - Анализ состава и структуры источников формирования имущества ООО «Возрождение» за 2011 - 2013 гг

Таблица 5 - Анализ состава и структуры источников формирования имущества ООО «Возрождение» за 2011 - 2013 гг

 

Мы видим, что в 2011, 2012 и в 2013 гг. уставный капитал организации составлял 357 т.р.. добавочный капитал так же не изменился за исследуемый период и составлял 2188 т.р.

Это говорит о том, что предприятие не получает дополнительных средств для своего развития, но так же и не теряет их.

Нераспределённая прибыль составляет основную часть третьего раздела. В 2011 г. она составила 7023 т.р., в 2012 г. – 8658 т.р., а в 2013 г. – 9752 т.р, тем самым к 2012 г. увеличилась на 1635 т.р., а к 2013 г. на 1094 т.р.

Увеличение нераспределённой прибыли говорит о том, что предприятие получает всё больше средств для своего развития и модернизации.

Кредиторская задолженность в 2011 г. составила 2044 т.р., в 2012 г. – 931 т.р., а в 2013 г. – 779 т.р, тем самым к 2012 г. снизилась на 1113 т.р., а к 2013 г. ещё на 152 т.р.

Её снижение означает то, что предприятие погашает свои долги и является положительным моментом. Но так же может свидетельствовать и о том, что предприятие стало меньше закупать товаров для производства своей продукции.

Задолженность перед участниками изменяется незначительно. В 2011 г. она составляла 32 т.р., а в 2012 и 2013 гг. – 33 т.р.

Можно говорить о том, что она практически не изменяется, но её незначительное увеличение говорит о том, что предприятие увеличивает свои долги перед своими учредителями, что является негативным моментом.

 

 

 

 

 

 

Таблица 6 – Расчёт показателей деловой активности ООО «Возрождение» за 2011-2013 гг.

 

Показатели	2011г	2012г	2013г	Отклонение 2012г к 2011г	Отклонение 2013г к 2012г
Общая оборачиваемость капитала	5,19	3,63	2,84	-1,56	-0,79
Средний срок оборота капитала, дней	70,33	100,55	128,52	30,22	27,97
Коэффициент оборачиваемости оборотного капитала	9,96	7,09	5,60	-2,87	-1,49
Средний срок оборота оборотного капитала, дней	36,65	51,48	65,18	14,83	13,7
Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных средств	17,17	27,36	27,74	10,19	0,38
Средний срок оборота оборачиваемости материальных оборотных средств, дней	21,26	13,34	13,16	-7,92	-0,18
Коэффициент оборота дебиторской задолжности	33,88	16,90	21,76	-16,98	4,86
Средний срок оборота дебиторской задолженности, дней	10,77	21,60	16,77	10,83	-4,88
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности	29,59	47,44	49,50	17,85	2,06
Средний срок оборота кредиторской задолженности, дней	12,33	7,69	7,37	-4,64	-0,32
Продолжительность операционного цикла	33,59	21,03	20,53	-12,56	-0,5
Продолжительность финансового цикла, дней	21,26	13,34	13,16	-7,92	-0,18

 

 

Общая оборачиваемость капитала снижается с каждым годом, что является отрицательным моментом деятельности предприятия. Следовательно предприятие медленнее будет получать прибыль от своей деятельности и так же будут увеличиваться затраты.

Коэффициент оборачиваемости оборотного капитала напротив уменьшается с каждым годом. Это плохо сказывается на предприятии, т.к. снижается скорость оборачиваемости оборотных средств предприятия.

Оборачиваемость материальных оборотных средств предприятия возрастает в 2012 году на 10,19% а в 2013 году возросла еще на 0,38 % что положительно отражается на деловой активности предприятия, так как это значит, что увеличилась скорость оборотам материальных оборотных средств за период. Как известно, чем меньше времени затрачивается на один оборот, тем меньше на него затрат.

Оборачиваемость дебиторской задолженности предприятия уменьшилась на 16,98 % в 2012 г. по сравнению с 2011 годом, но в 2013 году она возросла на 4,86 %. При замедлении оборачиваемости происходит снижение значения показателя, что свидетельствует об ухудшении расчетов с дебиторами.

Так как коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности значительно меньше коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности, то создаётся угроза финансовой устойчивости предприятия.

Снижение производственного и финансового циклов в динамике – это положительная тенденция для предприятия, т.к. это может быть вызвано:

-ускорением производственного  процесса,

-увеличением периода  оборота кредиторской задолженности,

-уменьшением периода  оборота дебиторской задолженности.

 

 

 

Таблица 7 – Анализ показателей ликвидности баланса ООО «Возрождение» за 2011 – 2013 гг

Статьи актива	Тыс.руб.	Статьи пассива	Тыс.руб.	Степень ликвидности баланса
2011г
А1	384	П1	2076	А1<П1
А2	1785	П2	-	А2<П2
А3	3896	П3	-	А3>П3
А4	5575	П4	9564	А4<П4
2012г
А1	326	П1	964	А1<П1
А2	4008	П2	-	А2>П2
А3	1650	П3	-	А3>П3
А4	5941	П4	10961	А4<П4
2013г
А1	1017	П1	812	А1>П1
А2	4215	П2	454	А2>П2
А3	1376	П3	-	А3>П3
А4	6680	П4	12022	А4<П4