Функции собственного капитала коммерческого банка

ВВЕДЕНИЕ

За последние годы независимости РК наметились положительные  тенденции в национальной экономике, особенно в финансовом секторе. Международный журнал Economist Intelligent Unit отмечает, что финансовый сектор страны, а в нем банковская система, являются одними из самых развитых отраслей в казахстанской экономике. Данная работа посвящена западным теоретическим разработкам в области управления банковским капиталом, уже частично получившим слое отражение и в банковской системе Казахстана, но требующие дальнейшего изучения для комплексного применения в казазстанской практике.

Собственными средствами (капиталом) банка является совокупность специально создаваемых фондов и  резервов, предназначенных для обеспечения  его экономической стабильности, поглощения возможных убытков и находящихся в использовании банка в течение всего периода его функционирования. Капитал банка выполняет важнейшие функции: обеспечение ресурсами для начала работы новой кредитной организации, создание базы для дальнейшего роста и расширения деятельности и регулирования, защита банка от риска, поддержание доверия к банку и его руководству со стороны потенциальных клиентов и контрагентов; обеспечение доступа к рынкам финансовых ресурсов. Собственные средства (капитал) занимают относительно низкий удельный вес в совокупных ресурсах коммерческого банка, что объясняется их специфической ролью в системе экономических отношений — ролью финансовых посредников. Вследствие этого банки имеют гораздо более высокий показатель финансового левериджа по сравнению с предприятиями других отраслей хозяйствования, что дает возможность получать большую чистую прибыль в расчете на единицу собственных средств (капитала) при значительно более высоком уровне принятого риска. Крупные банки способны манипулировать финансовым левериджем, в то время как для мелких и средних банков эта возможность ограничена: портфель активов менее диверсифицирован и более рискован, доступ на рынки ссудного капитала затруднен или вовсе отсутствует, что требует более высоких показателей собственного капитала. В связи с вышеизложенным тема дипломной работы актуальна.

Целью дипломной работы является – наметить пути совершенствования  управления собственным капиталом  коммерческого банка.

При этом ставились следующие  задачи:

• дать определение собственному капиталу банка;

• изучить функции собственного капитала банка;

• проанализировать состав и структуру собственного капитала банка;

• охарактеризовать коэффициенты оценки достаточности собственного капитала банка;

• проанализировать достаточность собственного капитала банка;

• изучить зарубежный опыт управления собственным капиталом банка.

Предметом исследования является собственный капитал коммерческого  банка.

Методологической основой  послужили законодательные и  нормативные акты по теме, монографии отечественных и зарубежных экономистов, материалы периодической печати, отчетные данные анализируемого банка.

 1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ СОБСТВЕННЫМ

    КАПИТАЛОМ БАНКА

1.  Понятие  и структура собственного капитала банка

Современные тенденции  в развитии финансовых рынков, такие как усиление конкуренции, внедрение современных технологий в такие традиционные отрасли как банковское дело, повлекшее за собой глобализацию финансовых рынков и бурный рост инноваций, послужили причиной ломки национальных границ и выхода банков на мировые финансовые рынки. Этот процесс вызвал, в свою очередь, введение более жестких требований к банковским структурам на национальном и международном уровнях. Банковские кризисы, как известно из практики, приводят к тяжелым макроэкономическим последствиям, сдерживая экономический рост в течение пяти лет. Вышеперечисленные тенденции, а также расширение сфер влияния банковских кризисов, обусловили унификацию банковского законодательства. Первым этапом на этом пути было принятие в 1988 году положения «Международное сближение норм измерения капитала и его стандартов», рекомендованного Базельским комитетом банковского регулирования и надзора. Методика расчета коэффициентов достаточности капитала  к 1993 году была поддержана большинством индустриально развитых стран, однако сохранились различия в методиках определения структуры капитала, обусловленные традициями в теоретическом и практическом  подходах в данном вопросе. Таким образом, была декларирована первостепенная важность капитала и его достаточности для обеспечения надежности и  эффективного функционирования банковского учреждения. /1/

Степень доверия публики  определяется прежде всего надежностью  банка. Надежность банка одновременно предполагает и его устойчивость. Устойчивость в классическом смысле понимается как способность системы возвращаться в состояние равновесия при внешних возмущающих воздействиях. Устойчивость банка является производной от внешних факторов среды, относящейся не только к микроэкономическому уровню, но и к макросреде. С одной стороны, если каждый банк устойчив, то их совокупность тоже устойчива и способна обеспечить непрерывность реализации макроэкономических задач. Но с другой стороны, устойчивость банковской системы достигается посредством устойчивости (стабильности) экономики, включая все национальное денежное обращение, что, в свою очередь, зависит от покупательной способности национальной денежной единицы и ее валютного курса.

К экзогенным факторам, влияющих на устойчивость банка относятся:

1. социально-политическая ситуация - устойчивость существующего правительства, влияние оппозиции, корректировка финансово-экономической и социальной политики;
2. общеэкономическое состояние - потенциал реального сектора экономики, обновление и выбытие производственных мощностей, конкурентоспособность товаропроизводителей;
3. ситуация на финансовом рынке - процентная ставка по привлечению банковских вкладов, доходность денежного рынка, доходность валютного рынка, доходность рынка ценных бумаг, обменный курс национальной валюты, темпы инфляции и инфляционные ожидания, политика центрального банка, предложение денежной массы, конкуренция банковских продуктов;
4. внешняя инфраструктура – наличие необходимых источников информации, научное обеспечение банков, наличие кадрового обеспечения и др.

      Эндогенные факторы,  влияющие на устойчивость, включают:

1)организационные факторы - организационная структура банка и ее управление должны соответствовать как цели банка, так и конкретному ассортименту банковских услуг и продуктов. Важным является состояние банковского менеджмента, качество управления персоналом, кадровая политика, способность к изменениям и инновациям;

2) экономические факторы – данные  факторы оказывают решающее влияние  на устойчивость банка. Это  достаточность капитала, качество  активов и пассивов, ликвидность и доходность. /2/;

3) технологические факторы - ориентирующие  деятельность банка на развитие  современных банковских технологий  и удовлетворение потребностей  рынка в новых банковских продуктах.

Изменения эндогенных и экзогенных факторов можно отождествить с рисками, которые представляют собой возможность (вероятность) изменения факторов микро- и макросреды функционирования банка. Отрицательное изменение состояния банка под воздействием различных рисков можно рассматривать как потерю устойчивости и, соответственно, утрату оптимального  уровня надежности банка. Таким образом, надежность банка можно определить как некоторую статическую (фиксированную) величину в рамках определенного периода времени. В тоже время устойчивость является динамической (мобильной) величиной, характеризующей стабильность достигнутого оптимального соотношения между прибыльностью и ликвидностью. /3/ Ликвидность и прибыльность  являются параметрами надежности. «Ликвидность» и «платежеспособность» очень схожи, но между ними существует и значительная разница. Если первое является в большей мере внутренней функцией хозоргана, который сам выбирает формы и методы поддержания своей ликвидности на уровне установленных либо общепринятых норм, то второе, как правило, относится к функциям государства. /4/ «Ликвидность» в буквальном смысле слова означает легкость реализации, продажи, превращения материальных ценностей и прочих активов в денежные средства. Термин «платежеспособность» включает возможность превращения активов в быстрореализуемые, а также способность юридического или физического лица своевременно и полностью выполнять свои платежные обязательства, вытекающие из кредитных, торговых и иных операций денежного характера. «Ликвидность для коммерческого банка выступает как способность банка обеспечить своевременное выполнение в денежной форме своих обязательств по пассиву. Платежеспособность трактуется как способность банка в должные сроки и в полной сумме отвечать по своим обязательствам. Итак, ликвидность выступает как необходимое и обязательное условие платежеспособности, контроль за соблюдением которого уже берет на себя не только само юридическое или физическое лицо, но определенный внешний орган надзора и контроля». /4/  Платежеспособность в отличие от надежности имеет несколько четко определенных законодательством количественных показателей. При этом ликвидность будет выражать текущую платежеспособность банка. В общем случае платежеспособным считается банк, имеющий положительную величину акционерного капитала, то есть его активы превышают пассивы. «Под неплатежеспособностью подразумевается ситуация, при которой рыночная стоимость капитала и резервов кредитно-финансового учреждения (исключая стоимость гарантий по вкладам) ниже нуля. Кредитно-финансовое учреждение считается неплатежеспособным по бухгалтерским документам, если стоимость его капитала и резервов, приведенная в бухгалтерском отчете и исчисленная в соответствии с Общепринятыми принципами бухгалтерии, ниже нуля». /5/ Таким образом, наличие именно акционерного капитала, входящего в состав собственного капитала, свидетельствует о общей платежеспособности. Соблюдение банком критериев достаточности капитала, устанавливаемых надзорными органами с целью диагностики и предотвращения неплатежеспособности, является ее дополнительным показателем.

Существует тесная взаимосвязь  между прибыльностью, ликвидностью и собственным капиталом банка, так как нераспределенная прибыль  является одним из элементов собственного капитала. К примеру, увеличение прибыльности положительно влияет на величину капитала через прирост стоимости акций банка или прибыли, остающейся в распоряжении банка. Наряду с этим ликвидность является гарантией сохранения собственного банковского капитала, который используется, как правило, в крайних случаях нарушения ликвидности банка. Собственный капитал является базой  и одновременно регулятором роста прибыльности и ликвидности, так как большинство решений заинтересованных лиц, и прежде всего регулирующих органов, о расширении и допустимости риска по операциям банка основано на показателях достаточности капитала. Изменения величины собственного капитала банка становятся фактором соответствующих изменений активов и их качественных оценок – прибыльности и ликвидности.

В общей сумме средств, которыми производит свои обороты банк, собственный капитал представляет только часть, чаще всего весьма незначительную сравнительно с остальными. Собственный капитал банка – его предпринимательский капитал. Но цель банка – производить обороты ссудными, то есть чужими капиталами. 

Структура собственных  средств банка неоднородна по качественному составу и изменяется на протяжении года в зависимости  от ряда факторов и, в частности, от качества активов, использования собственной  прибыли, политики банка по обеспечению  устойчивости его капитальной базы.

Собственный капитал  относится к пассивным операциям  и включает:

1. акционерный капитал – простые (бессрочные ценные бумаги), привилегированные акции (не имеют права голоса);

2. банковские резервы – резервы на случай непредвиденных обстоятельств, на выплату дивидендов, на покрытие потерь от непогашения ссуд;

3. дополнительный оплаченный капитал образуется за счет разницы между курсами продаж обычной и привилегированной акции и их номиналов;

4. дополнительный неоплаченный капитал образуется за счет переоценки активов;

5. нераспределенная прибыль – накапливаемая сумма прибыли, которая остается в распоряжении банка.

Собственный капитал как ресурс для банка имеет стоимость, выраженную в форме дивидендов акционерам. Рост данного вида ресурса возможен двумя способами: увеличение акционерного капитала или прибыли банка. Акционерный капитал и приравненные к нему статьи в структуре банковских средств играют очень большую роль для обеспечения устойчивости банка и эффективность его работы. Как известно, в составе собственного капитала уставный капитал банка занимает значительный удельный вес. Он формируется путем выпуска собственных ценных бумаг и поэтому часто называется акционерным капиталом. Величина акционерного капитала банка складывается из взносов участников-акционеров – держателей акций, распределенных закрытым или открытым способом. Порядок и особенности формирования уставного капитала определяются организационно-правовой формой учреждения банков. Формирование и увеличение уставного капитала происходит путем выпуска и размещения собственных акций. Выпуск ценных бумаг должен быть зарегистрирован,  опубликован проспект эмиссии, после чего производится размещение ценных бумаг, которые могут быть реализованы за тенге и иностранную валюту, оплачены материальными ценностями. Может произведена капитализация прочих собственных средств банка, а также путем замены раннее выпущенных ценных бумаг анализирует и составляет отчет от итогах выпуска. Фонды банка образуются из прибыли в порядке, установленном учредительными документами банка с учетом требований действующего законодательства. К их числу относятся: резервный фонд, фонды специального назначения, фонды накопления и другие фонды, которые банк считает необходимым создавать при распределении прибыли. Резервный фонд предназначен для покрытия убытков и потерь, возникающих в результате деятельности банка. Минимальный размер этого фонда определяется Уставом банка, но он не может составлять менее 15 % величины его уставного капитала. Отчисления в резервный фонд производятся от прибыли отчетного года, остающейся в распоряжении банка после уплаты налогов и других обязательных платежей, т.е. от чистой прибыли. При этом размер ежегодных отчислений в резервный фонд должен составлять не менее 5% чистой прибыли до достижения им минимально установленной уставом величины. По решению Совета директоров банка резервный фонд может быть использован на покрытие убытков банка по итогам отчетного года. Фонды специального назначения также создаются из чистой прибыли отчетного года. Они являются источником материального поощрения и социального обеспечения работников банка. Фонды накопления представляют собой нераспределенную прибыль банка, зарегистрированную в качестве финансового обеспечения его производственного и социального развития и других мероприятий по созданию нового имущества. Фонды накопления, как правило, не уменьшаются, происходит лишь изменение формы их существования – из денежной они превращаются в форму материальных активов (зданий, оборудования, материалов, транспортных средств и т.д.).

Таким образом, любое предприятие, начинающее свою деятельность в любой  сфере предпринимательства, основывает ее на собственном капитале. Собственный  капитал – это капитал, принадлежащий  владельцам (акционерам). Средства собственного капитала, складывающиеся из первоначальных взносов учредителей, а также средств акционеров или пайщиков, направляются на  формирование основного и оборотного капиталов. Собственный капитал на первоначальном этапе функционирования предприятия и в дальнейшем сохраняет позиции основного источника финансовых ресурсов. Собственный капитал коммерческого банка является разновидностью экономической категории капитала. При открытии банка собственный капитал, внесенный учредителями, является стартовым средством, используемым для организации начала деятельности банка или дополнительным средством в период роста и расширения деятельности.

      1.2 Функции собственного капитала коммерческого банка

Итак, специфика собственного банковского капитала проявляется  в небольшой величине относительно пассивов банка, что предопределяет высокий левередж (leverage) и повышенный риск по сравнению с другими организациями. Данный эффект отражается на характере функций собственного капитала банка. Функции собственного капитала банка долгое время являлось предметом научной дискуссии, в результате которой были предложено несколько трактовок.

Первая точка зрения, поддержанная большинством отечественных  и зарубежных ученых-экономистов, выделяет три функции – защитную, оперативную, регулирующую. /7/  Примерно 85-88 процентов активов банка финансируется вкладчиками и кредиторами. Следовательно, защита интересов вкладчиков должна являться первоочередной задачей банковских менеджеров, заинтересованных в стабильном функционировании своего бизнеса. В этом случае наличие собственного капитала, во-первых,  означает возможность выплаты компенсации вкладчикам в случае ликвидации банка. Во-вторых, позволяет сохранять платежеспособность банка путем создания резерва активов, позволяющих банку функционировать, несмотря на угрозу появления убытков. В тоже время в отличие от большинства фирм платежеспособность банка обеспечивается частью собственного капитала, так как часть убытков покрывается за счет текущих банковских активов. Как уже отмечалось, банк считается платежеспособным, пока не тронут его акционерный капитал, т.е. пока стоимость активов равна сумме обязательств за вычетом необеспеченных обязательств плюс его акционерный капитал.

Тема защитной функции  капитала банка особенно актуальна  для банковских систем развивающихся стран, в которых не создана или находится на этапе становления государственная система страхования депозитов. Нестабильная экономическая ситуация в стране, резкий рост конкуренции в банковском секторе, проведение агрессивной банковской политики при отсутствии адекватной информационной базы, нередко отсутствие профессиональных знаний у части банкиров и другие негативные факторы приводят к банковским банкротствам и потере вкладчиками своих средств. В этих условиях наличие достаточной величины собственного капитала является первым условием надежности банка.