Аудит бухгалтерской отчетности и подготовка аудиторского заключения

На предприятии текущий коэффициент ликвидности на начало года составлял 43,7 (655/15), а на коне периода 59,7 (597/10).

При втором подходе к определению ликвидности под ликвидностью понимают возможность реализации материальных и других ценностей и превращения их в денежные средства.

По степени ликвидности имущество организации можно разделить на четыре группы:

• первоклассные ликвидные средства (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения);
• легко реализуемые активы (дебиторская задолженность, платежи которой ожидаются в течение 12 месяцев готовая продукция и товары, товары отгруженные);
• трудно реализуемые или неликвидные активы (нематериальные активы, основные средства и оборудование к установке, капитальные и долгосрочные финансовые вложения) - итог I раздела актива.
• Ликвидность имущества предприятия оценивают по показателям удельных весов имущества каждой группы к общей стоимости имущества (см. таблицу 3).

Таблица 3

Показатели ликвидности имущества

Группы имущества по ликвидности	На начало года		На конец года
	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу
Первоклассные ликвидные средства (стр. 250+260)	49	5,1	165	19,5
Легко реализуемые активы (стр. 240+215+216)	276	28,7	228	27,0
Средне реализуемые активы (стр. 211+212+213+214+217+218+220+230)	327	34,0	204	24,1
Неликвидные активы (стр. 190)	307	31,9	248	29,4

 

По данным, приведенным в таблице 3, можно сделать вывод о невысокой ликвидности имущества.

В  виду того, что валовая прибыль на предприятии отсутствует, показатели рентабельности рассчитать невозможно.

Рентабельность финансовых вложений исчисляют отношением доходов, полученных по ценным бумагам и от долевого участия в других организациях (стр. 060,070 и 080 формы № 2 "Отчет о прибылях и убытках") к средней стоимости финансовых вложений (стр. 140 и 250 формы № 1).

Рентабельность чистых активов определяют отношением чистой прибыли к средней за период величине чистых активов. Этот показатель характеризует эффективность использования средств, принадлежащих собственникам предприятия. Он служит основным критерием при оценке уровня котировки акций на бирже. Рентабельность чистых активов должна быть такова, чтобы обеспечить окупаемость вложенных в предприятие средств акционеров.

Величину чистой прибыли определяют вычитанием из валовой прибыли налога на прибыль. Сведения и чистых активах (ЧА) на начало, и конец года содержатся в справке к Отчету о движении капитала (форма № 3) по строке 185.

Рентабельность продукции определяют отношением прибыли, полученной от реализации продукции, к полной ее себестоимости или к выручке от реализации продукции. Полную себестоимость продукции определяют суммированием строк 020,030,040 формы № 2 "Отчет о прибылях и убытках".

Рентабельность отдельных изделий исчисляют отношением разницы между продажной ценой и себестоимостью изделия на себестоимость изделия или его продажную цену.

Показатели валовой прибыли, прибыли от реализации продукции и чистой прибыли на один рубль реализации служат для оценки эффективности управления предприятием.

Основная часть рассматриваемых показателей оценки финансового состояния предприятия приведена в таблице 6, составленной по данным бухгалтерского баланса, других отчетных форм и учета данных.

Показатель оборачиваемости активов характеризует эффективность использования всех имеющихся ресурсов предприятия независимо от источников их привлечения, т. е. показывают, сколько денежных единиц реализованной продукции принесла каждая стоимостная единица активов. Судя по результатам расчетов, наблюдается увеличение оборачиваемости активов предприятия. Оборачиваемость собственного капитала также увеличилась. Можно было бы сделать вывод, что наблюдается повышение производственно-технического потенциала предприятия. Коэффициент устойчивости экономического роста показывает, какими в среднем темпами может развиваться предприятие в дальнейшем, не меняя уже сложившегося соотношения между различными источниками финансирования. Обобщив сравнительные данные, можно заключить, что, если руководство данного предприятия намерено наращивать свой производственный потенциал с целью увеличения объемов производства, необходимо изменить финансовую политику. Например, за счет повышения оборачиваемости, сокращения издержек производства, либо повышения доли привлеченных средств в общей сумме авансированного капитала.

Рассмотрев общие показатели оборачиваемости, нужно сказать, что данные результаты (хотя и имеют существенные погрешности в связи с искажающим действием различных факторов: инфляция, переоценка, и т.д.)  могут быть основанием для принятия управленческих решений.

Таблица 4

Финансовые показатели ОАО «N»

№ п/п	Наименование показателя	Условные обозначения	Расчета
			На начало года	Средние значения	На конец года
1	2	3	4	5	6
1	Актив баланса (стоимость имущества)	АБ стр. 300 ф.1	962	903,5	845
2	Пассив баланса (источники формирования)	ПБ стр. 700	962	903,5	845
3	Внеоборотные активы	ВА стр. 190	307	277,5	248
4	Основные средства	ОС стр. 120 ф.1	306	273	240
5	Оборотные активы	ОА стр. 290 ф.1	655	626	597
6	Материальные запасы	МЗ стр. 210 ф.1	323	304	285
7	Дебиторская задолженность	ДЗ стр. 230+240 ф.1	276	211,5	147
	В том числе долгосрочная	ДЗд стр.230 ф.1	-		-
	краткосрочная	ДЗк стр. 240 ф.1	276	211,5	147
8	Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	ДС стр. 250+260 ф.1	49	107	165
9	Прибыль организации	П стр. 140 ф.2	-	Х	-
10	Прибыль от реализации продукции	Пр стр. 050 ф.2	50	Х	-173
11	Объем реализации	Р стр. 010 ф.2	195	Х	348
12	Собственный капитал	СК стр. 490 ф.1	863	827,5	792
13	Заемный капитал (средства)	ЗК стр. 590+690 ф.1	99	76	53
14	Собственные оборотные средства	СОС стр. 490-190 ф.1	556	Х	544
15	Производственные активы	ПА стр. 120+211+212+214+217	350	323	296
16	Долгосрочные заемные средства	ДП стр. 590 ф.1	-		-
17	Краткосрочные заемные средства	КП стр. 690 ф.1	99	76	53
18	Кредиторская задолженность	КЗ стр. 620 ф.1	15	12,5	10
19	Сумма амортизации по основным и нематериальным активам	СА стр. 392 ф.5	Х	Х	67
20	Легко реализуемые активы	ЛА стр. 240+215+216 ф.1	276	211,5	147
21	Средне реализуемые активы	СА стр. 211+212+213+214+217+218+230 ф.1	323	304	285
22	Краткосрочные обязательства	КО стр. 610+620+630	15	12,5	10
23	Чистые активы	ЧА стр. 185 ф.3	856	825	794

Оценка рентабельности

1	Общая рентабельность имущества	П/((АБ1+АБ2)/2)	-
2	Чистая рентабельность имущества	Пч/((АБ1+АБ2)/2)	-
3	Общая рентабельность собственного капитала	П/((СК1+СК2)/2)	-
4	Чистая рентабельность собственного капитала	Пч/((СК1+СК2)/2	-
5	Общая рентабельность производственных фондов	П/((ОС1+ОС2)/2+((МЗ1+МЗ”)/2	-

Оценка эффективности управления

1	Прибыль от реализации на 1 рубль реализации	Пр/Р	-
2	Чистая прибыль на 1 рубль реализации	Пч/Р	-
3	Валовая (общая) прибыль на 1 рубль реализации	П/Р	-

Оценка деловой активности

1	Отдача (оборачиваемость) имущества	Р/((АБ1=АБ2)/2)	348/903,5=0,4
2	Оборачиваемость оборотных активов	Р/((ОА1+ОА2)/2)	348/626=  0,6
3	Оборачиваемость материальных запасов	Р/((МЗ1+МЗ2)/2)	348/304=1,1
4	Оборачиваемость дебиторской задолженности	Р/((ДЗ1+ДЗ2)/2)	348/211,5=1,65
5	Оборачиваемость денежных средств и краткосрочных финансовых вложений	З/((ДС1+ДС2)/2)	348/107=3,3
6	Оборачиваемость собственного капитал	Р/((СК1+СК2)/2)	348/827,5=0,4
7	Оборачиваемость основных и нематериальных активов	Р/((ОС1+ОС2)/2+(НА1+НА2)/2)	1,25

Оценка рыночной устойчивости

1	Коэффициент собственности (автономии)	СК/ПБ	863/962=0,9	792/845=0,94
2	Коэффициент мобильности (маневренности) собственного капитала	СОС/СК	556/863=0,64	544/792=0,67
3	Коэффициент соотношения внеоборотных активов и собственного капитала	ВА/СК	307/863=0,36	248/792=0,31
4	Коэффициент обеспеченности оборотных средств собственными источниками	СОС/ОА	556/655=0,85	544/597=0,91
5	Коэффициент устойчивости экономического роста	Пч-ДА/СК	-	-
6	Коэффициент чистой выручки	(Пч+СА)/Р	Х	(0+67)/3480,19
7	Коэффициент соотношения производственных активов и стоимости имущества	ПА/АБ	330/962=0,34	323/845=0,38

Оценка ликвидности и платежеспособности

1	Коэффициент первоклассных средств	ДС/АБ	49/962*100=5,1	165/845*100 =19,5
2	Коэффициент легко реализуемых активов	ЛА/АБ	276/962*100= 28,7	147/845*100 =17,4
3	Коэффициент средне реализуемых активов	СА/АБ	330/962*100= 34,3	296/845*100 =35,0
4	Коэффициент труднореализуемых активов	ВА/АБ	307/962*100= 31,9	248/845*100= 29,4
5	Коэффициент абсолютной ликвидности	ДС/КО	49/15=3,3	165/10=16,5
6	Промежуточный коэффициент покрытия	(ДС+ЛА)/КО	(49+276)/15=21,7	(165+147)/10= 31,2
7	Коэффициент текущей ликвидности	ОА/КО	655/15=43,7	597/10=59,7