Министерство образования и
науки Российской Федерации
Пермский институт
(филиал)
федерального государственного
бюджетного образовательного учреждения
высшего профессионального
образования
«Российский государственный
торгово-экономический университет»
Курсовая работа
по дисциплине «Статистика:
теория статистики и экономическая статистика»
на тему
Статистический анализ
финансовой устойчивости предприятия
Выполнил(а) – студент(ка) 2 курса __________
формы
обучения _________________ факультета,
группы ______
Руководитель
Оценка
Дата
Подпись
Пермь 2014
Содержание
ВВЕДЕНИЕ
В современных экономических
условиях деятельность каждого
хозяйственного субъекта является
предметом внимания обширного
круга участников рыночных отношений,
заинтересованных в результатах
его функционирования.
Чтобы обеспечивать выживаемость
предприятия в современных условиях, организации
необходимо, прежде всего, уметь реально
оценивать финансовое состояние, как своего
предприятия, так и соответствующих потенциальных
конкурентов.
Финансовое состояние – важнейшая
характеристика экономической деятельности
предприятия, а финансовая устойчивость
является залогом выживаемости и основой
стабильности финансового положения.
Они определяют конкурентоспособность,
потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает,
в какой степени гарантированы экономические
интересы самого предприятия и его партнёров
в финансовом и производственном отношении.
Вот почему тема «Анализ финансовой
устойчивости предприятия» считается
самой актуальной.
Объектом исследования будет
предприятие ООО «ПЭК», а предметом - его
финансовые результаты.
Цель данной курсовой
работы – проанализировать и
оценить финансовую и рыночную
устойчивость организации на
примере ООО «ПЭК», выбрав наиболее
целесообразный методологический
подход.
Определив цели исследования,
сформируем основные задачи исследования:
1) рассмотреть теоретические
основы финансовой устойчивости;
2) рассмотреть основные
методологические подходы к анализу
финансовой устойчивости организации;
3) оценить структуру собственного
и заёмного капитала в процессе
экономического кругооборота, нацеленного
на извлечение максимальной или
оптимальной прибыли, повышение финансовой
устойчивости, обеспечение платёжеспособности
и т.п.;
4) оценить финансовую
устойчивость по абсолютным и
относительным коэффициентам.
Способность предприятия своевременно
выполнять свои внутренние и внешние обязательства,
финансировать деятельность предприятия
на расширенной основе и поддерживать
свою платежеспособность в любых обстоятельствах
свидетельствует о его устойчивом финансовом
положении.
ГЛАВА 1. Теоретические
основы анализа финансовой устойчивости
предприятия
1.1. Понятие финансовой
устойчивости предприятия и факторы,
влияющие на нее.
Финансовая устойчивость
- характеристика, свидетельствующая
о стабильном превышении доходов
над расходами, свободном маневрировании
денежными средствами предприятия
и эффективном их использовании,
бесперебойном процессе производства
и реализации продукции.
Финансовая устойчивость
формируется в процессе всей
производственно-хозяйственной деятельности
и является главным компонентом
общей устойчивости предприятия.
Финансовая устойчивость организации –
это такое состояние ее финансовых ресурсов
(распределение и использование), которое
обеспечивает развитие организации на
основе роста прибыли и капитала при сохранении
платеже- и кредитоспособности в условиях
допустимого уровня риска.
Основными источниками информации
статистического анализа финансовой устойчивости
являются данные бухгалтерского учёта
и бухгалтерской (финансовой) отчётности.
Из форм бухгалтерской отчётности используют:
1. бухгалтерский баланс, форма
№ 1, где отражаются нераспределённая
прибыль или непокрытый убыток отчётного
и прошлого периодов (раздел III пассива);
2. отчёт о прибылях и убытках,
форма № 2, составляется за год и по внутригодовым
периодам.
Центральной формой
бухгалтерского учета является
бухгалтерский баланс.
Бухгалтерский баланс характеризует
финансовое положение предприятия на
определенную дату и отражает ресурсы
предприятия в единой денежной оценке
по их составу и направлениям использования,
с одной стороны (актив), и по источникам
их финансирования - с другой (пассив).
Финансовая устойчивость предприятия
предопределяется влиянием совокупности
внутренних и внешних факторов:
- Внутренние факторы, влияющие
на финансовую устойчивость.
Успех или неудача предпринимательской
деятельности во многом зависит от выбора
состава и структуры выпускаемой продукции
и оказываемых услуг. При этом важно не
только предварительно решать, что производить,
но и безошибочно определить, как производить,
т. е. по какой технологии и по какой модели
организации производства и управления
действовать.
Для устойчивости предприятия
очень важна не только общая величина
издержек, но и соотношение между постоянными
и переменными издержками.
Следующим значительным фактором
финансовой устойчивости является состав
и структура финансовых ресурсов, правильный
выбор стратегии и тактика управления
ими. Чем больше у предприятия собственных
финансовых ресурсов, прежде всего прибыли,
тем спокойнее оно может себя чувствовать.
При этом важна не только общая масса прибыли,
но и структура ее распределения, и собственно
- та доля, которая направляется на развитие
производства. Отсюда оценка политики
распределения и использования прибыли
выдвигается на первый план в ходе анализа
финансовой устойчивости предприятия.
В частности, исключительно важно проанализировать
использование прибыли в двух направлениях: во-первых,
для финансирования текущей деятельности
- на формирование оборотных средств, укрепление
платежеспособности, усиление ликвидности
и т. д.; во-вторых для инвестирования в
капитальные затраты и ценные бумаги.
Большое влияние на финансовую
устойчивость предприятия оказывают средства,
дополнительно мобилизуемые на рынке
ссудных капиталов. Чем больше денежных
средств может привлечь предприятие, тем
выше его финансовые возможности; однако
возрастает и финансовый риск - способно
ли будет предприятие своевременно расплачиваться
со своими кредиторами? И здесь большую
роль призваны играть резервы как одна
из форм финансовой гарантии платежеспособности
хозяйствующего субъекта.
Итак, с точки зрения влияния
на финансовую устойчивость предприятия
определяющими внутренними факторами
являются: отраслевая принадлежность
субъекта хозяйствования; структура выпускаемой
продукции (услуг), ее доля в спросе; размер
оплаченного уставного капитала; величина
и структура издержек, их динамика по сравнению
с денежными доходами; состояние имущества
и финансовых ресурсов, включая запасы
и резервы, их состав и структуру.
2. Внешние факторы, влияющие
на финансовую устойчивость.
Существенно влияет на финансовую
устойчивость и фаза экономического цикла,
в которой находится экономика страны.
В период кризиса происходит отставание
темпов реализации продукции от темпов
ее производства. Уменьшаются инвестиции
в товарные запасы, что еще больше сокращает
сбыт. Снижаются в целом доходы субъектов
экономической деятельности, сокращаются
относительно и даже абсолютно масштабы
прибыли. Все это ведет к снижению ликвидности
предприятий, их платежеспособности. В
период кризиса усиливается серия банкротств.
Падение платежеспособного
спроса, характерное для кризиса приводит
не только к росту неплатежей, но и к обострению
конкурентной борьбы. Острота конкурентной
борьбы так же представляет собой немаловажный
внешний фактор финансовой устойчивости
предприятия.
Серьезными макроэкономическими
факторами финансовой устойчивости служат,
кроме того, налоговая и кредитная политика,
степень развития финансового рынка, страхового
дела и внешнеэкономических связей; существенно
влияет на нее курс валюты, позиция и сила
профсоюзов.
Наконец, одним из наиболее
масштабных неблагоприятных внешних факторов,
дестабилизирующих финансовое положение
предприятий в России, является на сегодняшний
день инфляция.
1.2. Абсолютные
и относительные показатели финансовой
устойчивости
Финансовая устойчивость
организации характеризуется системой
абсолютных и относительных показателей.
Абсолютные показатели финансовой устойчивости –
это показатели, характеризующие степень
обеспеченности запасов и затрат источниками
их формирования.
Для характеристики источников
формирования запасов и затрат используется
несколько показателей, отражающих различную
степень охвата разных видов источников:
1. Наличие собственных
оборотных средств (СОС), которые
определяются как разница между
суммой источников собственных
средств и стоимостью основных
средств и внеоборотных активов
организации:
СОС = Капитал и резервы
– Внеоборотные активы или СОС
Собственные оборотные средства
характеризуют чистый оборотный капитал.
Увеличение собственных оборотных средств
по сравнению с предыдущим периодом свидетельствует
о дальнейшем эффективном развитии деятельности
организации.
2. Наличие собственных и
долгосрочных заемных средств (функционирующего
капитала (ФК)) для формирования запасов
и затрат. Определяется путем суммирования
собственных оборотных средств и долгосрочных
кредитов и займов (долгосрочные пассивы).
ФК = (Капитал и резервы
+ Долгосрочные обязательства) – – Внеоборотные
активы
3.Общая величина основных источников
средств (ВИ) для формирования запасов
и затрат, определяемая как сумма собственных
оборотных средств, долгосрочных и краткосрочных
кредитов и займов:
ВИ = (Капитал и резервы
+ Долгосрочные обязательства + + Краткосрочные
кредиты и займы) – Внеоборотные активы
Этим трем показателям наличия
источников средств для формирования
запасов и затрат соответствуют три показателя
обеспеченности:
1. Излишек (+) или недостаток
(–) собственных оборотных средств ± ФСОС
= СОС – ЗЗ
2. Излишек (+) или недостаток
(–) собственных и долгосрочных источников
средств формирования запасов ± ФФК = ФК
– ЗЗ
3. Излишек (+) или недостаток
(–) общей величины основных источников
средств формирования запасов и затрат.
± ФВИ = ВИ – ЗЗ
Вычисление трех показателей
обеспеченности запасов и затрат источниками
средств для их формирования позволяет
классифицировать финансовые ситуации
по степени их устойчивости.
Анализ финансовых коэффициентов
проводится посредством расчета и сравнения
полученных значений коэффициентов с
установленными базисными величинами,
а также изучения динамики их изменений
за определенный период. Базисными величинами
могут быть:
• значения показателей
за прошлый период;