Финансовое планирование на предприятии

После определения точки  безубыточности планирование прибыли  строится на основе эффекта операционного (производственного) рычага, т. е. того запаса финансовой прочности, при котором  предприятие может позволить  себе снизить объём реализации, не приводя к убыточности. Эффект операционного  рычага состоит в том, что любое  изменение выручки от реализации приводит к ещё более сильному изменению прибыли. Действие данного  эффекта связано с непропорциональным воздействием условно-постоянных и  условно- переменных затрат на финансовый результат при изменении объёма производства и реализации. Чем выше доля условно-постоянных расходов в  себестоимости продукции, тем сильнее  воздействие операционного рычага. И, наоборот, при росте объёма продаж доля условно-постоянных расходов в  себестоимости падает, и воздействие  операционного рычага уменьшается.

Планирование прибыли  в ООО «Рубикон»:

Выручка от реализации продукции  составила на данном предприятии  за 2008 год 500 млн. рублей, условно-переменные затраты – 250 млн. руб., условно-постоянные затраты – 100 млн. руб. Рассчитаем точку  безубыточности и эффект операционного  рычага.

 

Показатель	Сумма	Процент
Выручка от реализации	500	100
Переменные затраты	250	50
Маржинальная прибыль (стр. 1- стр. 2)	250	50
Постоянные затраты	100
Финансовый результат (прибыль) (стр. 3 – стр. 4)	150

 

Рассчитаем процент маржинальной прибыли к выручке от реализации, применив формулу:

 

Ро = (По : Стп) *100% , где

 

По – ожидаемая прибыль (расчёт прибыли ведётся в конце  базисного года, когда точный);

Сст – полная себестоимость  товарной продукции базисного года.

250 : 500 * 100% = 50%

Точа безубыточности в  данном случае будет определена как  отношение постоянных затрат к доле маржинальной прибыли в общей  выручке от реализации:

100 : 50% * 100% = 200 млн. руб.

Эффект операционного  рычага рассчитывается как отношение  маржинальной прибыли к прибыли. В данном примере сила воздействия  операционного рычага будет равна:

250 : 150 = 1,67

Другими словами, любое изменение  выручки влечёт за собой изменение  прибыли в пропорции 1:1,67. Допустим, у предприятия появилась возможность  увеличить выручку от реализации на 10%, в этом случае прибыль возрастёт  на 16,7%. При снижении выручки от реализации сила операционного рычага возрастёт, что влечёт за собой серьёзное  снижение прибыли. В данном примере  уменьшение реализации на 5% повлечёт за собой снижение прибыли на 8,35% (5 *1,67).

Метод воздействия операционного  рычага широко используется в планировании прибыли в современных условиях.

Расчетная часть

 

Таблица 1

Смета ΙΙ затрат на производство продукции открытого  акционерного общества, тыс. руб.

№ стр.	Статья затрат	Вариант сметы
		всего на год	в т.ч. на IV квартал
1	1	2	3
1.	Материальные затраты (за вычетом возвратных отходов)	9 650	2 413
2.	Затраты на оплату труда	16 800	4 200
3.	Амортизация основных фондов	3 673	918
4.	Прочие расходы - всего,* в  том числе:	5 519	1 370
4.1.	а) уплата процентов за краткосрочный  кредит	87	22
4.2.	б) налоги, включаемые в себестоимость,* в том числе:	5 128	1 272
4.2.1.	Единый социальный налог (26%)	4 368	1 092
4.2.2.	прочие налоги	760	180
4.3.	в) арендные платежи и  другие расходы	304	76
5.	Итог затрат на производство*	35 642	8 901
6.	Списано на непроизводственные счета	425	106
7.	Затраты на валовую продукцию*	35 217	8 795
8.	Изменение остатков незавершенного производства*	-338	-85
9.	Изменение остатков по расходам будущих периодов	-27	-7
10.	Производственная себестоимость  товарной продукции*	35 582	8 887
11.	Внепроизводственные (коммерческие) расходы	1 215	308
12.	Полная себестоимость  товарной продукции*	36 797	9 195
13.	Товарная продукция в  отпускных ценах (без НДС и  акцизов)	81 250	20 310
14.	Прибыль на выпуск товарной продукции*	44 453	11 115
15.	Затраты на 1 рубль тов.продукции	0,45	0,45

 

3. Амортизацию основных фондов берем из Таблицы 3 п.7.

4.2.1. Единый социальный налог:

всего за год: 16 800 0,26 = 4 368 тыс. руб.;

в т.ч. на IV квартал: 4 200 0,26 =1 092 тыс. руб.

4.2. Налоги, включаемые в себестоимость: 4.2.1+4.2.2.

4. Прочие расходы всего: 4.1+4.2+4.3

5. Итого затрат на производство = Материальные затраты (за вычетом возвратных отходов) (1)+ Затраты на оплату труда (2) + Амортизация основных фондов (3)+ Прочие расходы (4):

всего за год: 9 650 + 16 800 + 3 673 + 5 519 = 35 642

в т.ч. на IV квартал:2 413 + 4 200 + 918 + 1 370 = 8 901

7. Затраты на валовую продукцию: п. 5 – п. 6.

всего за год: 35 642 – 425 = 35 217

в т.ч. на IV квартал: 8 901 – 76 = 8 795

8. Изменение остатков незавершенного производства берём из Таблицы 10 всего за год: -338; в т.ч. на IV квартал: -338 / 4 = -85

10. Производственную себестоимость товарной продукции находим следующим образом: Затраты на валовую продукцию (7) - Изменение остатков по расходам будущих периодов (8) - Изменение остатков незавершенного производства (9):

всего за год:35 217 + 338 + 27 = 35 582;

в т.ч. на IV квартал:8 795 + 85 + 7 = 8 887

12. Полная себестоимость товарной продукции = Производственная себестоимость (10)+ Внепроизводственные расходы (11):

всего за год:35 582 + 1 215 = 36 797;

в т.ч. на IV квартал:8 887 + 308 = 9 195

14. Прибыль на выпуск товарной продукции = Товарная продукция в отпускных ценах (без НДС и акцизов) (13) - Полная себестоимость товарной продукции (12):

всего за год:81 250 - 36 797 = 44 453;

в т.ч. на IV квартал:20 310 – 9 195 = 11 115

15. Затраты на 1 рубль товарной продукции = Полная себестоимость товарной продукции (12) / Товарная продукция в отпускных ценах (без НДС и акцизов) (13):

всего за год: 36 797 / 81 250 = 0,45 коп.;

в т.ч. на IV квартал:9 195 / 20 310 = 0,45 коп.

 

Таблица 2

Данные к расчету  амортизационных отчислений на основные производственные фонды

К смете ΙΙ

Стоимость основных фондов, на которые начисляется амортизация  на начало года – 22 420 тыс. руб.

	I кв. (февраль)	II кв. (май)	III кв. (август)	IV кв. (ноябрь)
Плановый ввод в действие основных фондов, тыс. руб.		5 200	10 450
Плановое выбытие основных фондов, тыс. руб.				9 890

 

Среднегодовая стоимость  полностью амортизированного оборудования (в действующих ценах) - 2780 руб. Средневзвешенная норма амортизационных отчислений 14,5.

 

Таблица 3

Расчет плановой суммы амортизационных отчислений и ее распределение

№ стр.	Показатель	Сумма, тыс. руб.
1	2	3
1	Стоимость амортизируемых основных производственных фондов на начало года	22 420
2	Среднегодовая стоимость  вводимых основных фондов	6 516
3	Среднегодовая стоимость  выбывающих основных производственных фондов	824
4	Среднегодовая стоимость  полностью амортизированного оборудования ( в действующих ценах)	2 780
5	Среднегодовая стоимость  амортизированных основных фондов (в  действующих ценах) - всего	25 332
6	Средняя норма амортизации	14,5
7	Сумма амортизационных отчислений	3 673
8	Использование амортизационных  отчислений на кап. вложения	3 673

 

1. Стоимость амортизируемых основных производственных фондов на начало года – 22 420 тыс. руб.

2. Среднегодовая стоимость вводимых основных фондов =

( Плановый ввод в действие  основных фондов * Твв) /12, где

Твв = время функционирования основных фондов введенных в течение  года

(5 200 7) / 12 + (10 450 4) / 12 = 6 516 тыс. руб.

3. Среднегодовая стоимость выбывающих основных производственных фондов = ( Плановое выбытие основных фондов * Твыб) /12

Твыб = время прошедшее  после выбытия основных фондов в  течение года

(9 890 1) / 12 = 824 тыс. руб.

4. Среднегодовая стоимость полностью амортизированного оборудования (в действующих ценах) = 2 780 тыс. руб.

5. Среднегодовая стоимость амортизируемых основных фондов = стоимость амортизируемых основных производственных фондов на начало года + среднегодовая стоимость вводимых основных фондов – среднегодовая стоимость выбывающих основных производственных фондов – среднегодовая стоимость полностью амортизированного оборудования = 22 420 + 6 516 – 824 – 2 780 = 25 332 тыс. руб.

6. Средняя норма амортизации = 14,5.

7. Сумму амортизационных отчислений = среднегодовая стоимость амортизируемых основных фондов средняя норма амортизации =

= 25 332 0,145 = 3 673 тыс. руб.

8. Амортизационные отчисления полностью используются на капитальные вложения - 3 673 тыс. руб.

Таблица 4

Данные к расчету  объема реализации и прибыли

№ стр.	Показатель	Сумма, тыс.руб.
		2. 2.
1	2	3
1	Фактические остатки нереализованной  продукции на начало года
1. 1.	а) в ценах базисного  года без НДС и акцизов	2 430
1. 2.	б) по производственной себестоимости	1 460
2	Планируемые остатки нереализованной  продукции на конец года
2. 1.	а) в днях запаса	9
2. 2.	б) в действующих ценах (без НДС и акцизов)*	2 031
2. 3.	в) по производственной себестоимости*	889
Прочие доходы и расходы
Операционные доходы

3	Выручка от реализации выбывшего  имущества	8 200
4	Доходы, полученные по ценным бумагам (облигациям)	2 860
5	Прибыль от долевого участия  в деятельности других предприятий	3 001

Операционные расходы

6	Расходы от реализации выбывшего  имущества	4 900
7	Проценты к уплате*	808
8	Расходы на оплату услуг  банков	120

Внереализационные доходы

9

Доходы от прочих операций

18 321

Внереализационные расходы

10	Расходы по прочим операциям	12 460
11	Налоги, относимые на финансовые результаты	2 279
12	Содержание объектов социальной сферы - всего* в том числе:	1 820
12. 1.	а) учреждения здравоохранения	800
12. 2.	б) детские дошкольные учреждения	730
12. 3.	в) содержание пансионата	290
13	Расходы на проведение научно-исследовательских  работ и опытно-конструкторских  работ	1000

 

2.2. б) Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года в действующих ценах (без НДС и акцизов):

( товарная продукция в  отпускных ценах (без НДС и  акцизов) (Таблица 1 (13.) в т. ч.  на IV квартал) / 90) планируемые остатки нереализованной продукции на конец года в днях запаса:

(20 310 / 90) 9 = 2 031 тыс. руб.

2.3. в) Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года по производственной себестоимости:

(производственная себестоимость  товарной продукции (Таблица 1 (13.) в т. ч. на IV квартал) / 90) планируемые остатки нереализованной продукции на конец года в днях запаса:

(8 887 / 90) 9 = 889 тыс. руб.

7. Проценты к уплате – из Таблицы 8:

Проценты по кредиту к  уплате (по ставке 18% годовых):

628+180=808 тыс.руб.

12. Содержание объектов социальной сферы – всего = 12.1 + 12.2 + 12.3 = 800 + 730 + 290 = 1 820 тыс. руб.

Таблица 5

Расчет объема реализуемой продукции и прибыли

№ стр.	Показатель	Сумма, тыс. руб.
1	2	3
1	Фактические остатки нереализованной  продукции на начало года
1. 1.	а) в ценах базисного  года без НДС и акцизов	2 430
1. 2.	б) по производственной себестоимости	1 460
1. 3.	в) прибыль	970
2	Выпуск товарной продукции (выполнение работ, оказание услуг)
2. 1.	а) в действующих ценах  без НДС и акцизов	81 250
2. 2.	б) по полной себестоимости	36 797
2. 3.	в) прибыль	44 453
3	Планируемые остатки нереализованной  продукции на конец года
3. 1.	а) в днях запаса	9
3. 2.	б) в действующих ценах  без НДС и акцизов	2 031
3. 3.	в) по производственной себестоимости	889
3. 4.	г) прибыль	1 142
4	Объем продаж продукции в  планируемом году
4. 1.	а) в действующих ценах  без НДС и акцизов	81 649
4. 2.	б) по полной себестоимости	37 368
4. 3.	в) прибыль от продажи  товарной продукции (работ, услуг)	44 281