Финансовое планирование и прогнозирование

Исходные данные

К нам обратился за консультацией  Инвестор. Он собирается открыть кафе в одном из торговых центров города и хочет, чтобы мы составили ему  прогноз бюджетов доходов и расходов, движения денежных средств и баланса  нового предприятия, а также дали заключение о финансовом состоянии  будущего предприятия и рекомендации по оптимизации управления рисками.

Инвестор предоставил  следующие данные о планируемых  затратах:

категория	сумма
Денежные средства на начало года, руб.	390 000
Финансовая подушка, руб.	25 000

 

1. Затраты на продукты будут составлять 40 % от выручки без НДС.
2. Затраты на оплату труда, включая страховые взносы – 30 % от выручки без НДС.
3. Затраты на аренду помещения будут составлять (а+б):

а) постоянная часть 2000 руб./мес. без НДС;

б) переменная часть – 3 % от выручки без НДС.

     4. Затраты на коммунальные расходы будут составлять (а+б):

а) 2 000 руб./мес. без НДС;

б) 1 % от выручки без НДС. 

    5. Затраты на  административно – управленческие  расходы – 10 % от выручки без  НДС.

    6. Затраты на коммерческие расходы (включая рекламу) – январь, февраль – 17 000 руб.; март, декабрь -  9 000 руб.; май - 5 000 руб.; остальные месяцы – 2 000 руб./мес.

   7. Амортизация –  инвестор считает, что купленное  им оборудование будет полностью  амортизировано за 36 месяцев. Стоимость  оборудования составляет 595 000 руб.  с НДС.

  8. Оплата комиссии  за лимит кредитной линии –  9 000 руб./мес. Инвестор договорился с одним из банков города, что под залог личного имущества инвестора, его кафе откроют кредитную линию с лимитом кредитования равным половине годовой выручки без НДС.

9. Оплата оборудования  для кафе планируется в рассрочку  по следующему графику: январь  – 340 000 руб. с НДС; февраль -  170 000 руб. с НДС; март -  85 000 руб. с НДС. При этом поставка оборудования и его установка будут произведены к 1 января следующего года.

Дополнительная информация:

1. Инвестор открывает кафе 1 января следующего года и вносит в начале года в качестве учредительного взноса на его расчетный счет денежные средства 391 000 руб.
2. Инвестор договорился,  что оплата поставщикам за продукты происходит в следующем за поставкой месяце.
3. Остальные затраты оплачиваются в том месяце, когда они произошли.
4. Оплата НДС в бюджет происходит в следующем квартале после его начисления равными долями (кафе работает на полной системе бухгалтерского учета).
5. Оплата налога на прибыль происходит в каждый первый месяц квартала, в размере суммы налога на прибыль, начисленного за все предыдущие месяцы с начала года за минусом произведенных в данные месяцы оплат налога на прибыль.
6. Кафе не производит продаж в кредит, поэтому платежи по продажам поступают в том месяце, когда произошли продажи.
7. Если в конце первого полугодия будет прибыль, то инвестор планирует выплатить себе дивиденды на всю сумму прибыли.
8. Выплата начисленных дивидендов происходит в сентябре, октябре, ноябре и декабре по 25 % от общей суммы дивидендов.
9. В случае дефицита денежных средств (кассового разрыва) кафе будет брать в банке в рамках кредитной линии кредит сроком на один месяц под 15 % годовых, с возвратом кредита в следующий месяц. Кредит берется на сумму равную дефициту денежных средств + финансовая подушка.
10. В случае профицита денежных средств, кафе вкладывает деньги на депозит сроком на один месяц под 5 % годовых в банк на всю сумму, превышающую финансовую подушку.

 

 

 

 

Введение

Составление финансового  бюджета предприятия является одним  из наиболее важных аспектов управления предприятием. Финансовый бюджет состоит  из бюджета доходов и расходов, бюджета движения денежных средств  и прогнозного (расчетного) баланса.

Бюджет доходов и расходов, или бюджет прибыли и убытков  является планом финансовых результатов, в котором отражается соотношение  всех доходов со всеми видами расходов, которые предполагает понести в этот же период организация, связанными с получением доходов. Прогноз доходов и расходов отражает стоимостные, но не денежные обязательства как потребителей в отношении предприятия, так и предприятия в отношении своих поставщиков, а также прочих кредиторов.

Бюджет движения денежных средств – это план движения денежных средств на расчетных, валютных и  других счетах и в кассе предприятия, отражающий все прогнозируемые поступления  и выбытия денежных средств в результате хозяйственной деятельности, с учетом поступления и выдачи авансов (предоплат), предоставления или пользования отсрочек по платежам. Бюджет движения денежных средств определяет сбалансированность поступлений и выплат денежных средств, отражает потребность во внешнем финансировании в прогнозном периоде при недостаточности поступлений денежных средств для покрытия расходов.

Бюджет движения денежных средств является главным документом в системе внутрифирменных бюджетов.

Расчетный баланс, или, точнее, прогноз по балансовому листу  – это прогноз соотношения  всего, чем располагает предприятие  на определенную дату (имущество, обязательства  потребителей и пр.), т.е. активов, и  всего того, что предприятие должно другим, т.е. пассивов(обязательств перед поставщиками, бюджетом, банками и инвесторами).

Цель составления финансового  бюджета – разработка прогнозного  баланса как результата финансовых и нефинансовых операций предприятия. Финансовый бюджет – это конечный документ, разрабатываемый при бюджетном планировании, представляющий собой финансовую модель предприятия.

Прогнозирование результатов  деятельности предприятия и его  финансового состояния осуществляется с целью:

• оценки экономических и финансовых перспектив и предполагаемого финансового состояния предприятия на планируемый период в зависимости от основных возможных вариантов его производственно-сбытовой деятельности и ее финансирования,

• формирования на этой основе обоснованных выводов и рекомендаций относительно выбора рациональной стратегии и тактики действий высшего руководства предприятия.

Цель курсовой работы составить  прогнозный баланс данного предприятия  и сделать подробные выводы о  нем.

Задачи данной работы состоят в анализе финансовой деятельности предприятия, с помощью решения финансово-экономических задач для данного предприятия, обеспечивающих планирование и реализацию финансовых операций предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Предварительный бюджет доходов и расходов учета  процентов по депозиту и овердрафту (1этап)

                                                                                                                                                                                                                                Таблица 1

 

Показатели	январь	февраль	март	апрель	май	июнь	июль	август	сентябрь	октябрь	ноябрь	декабрь	итого год, руб.
1. Выручка от  продаж	950 000	1 000 000	800 000	950 000	850 000	1 300 000	1 000 000	1 000 000	1 000 000	900 000	1 000 000	2 000 000	12 750 000
2.Себестоимость:	-842 007	-884 007	-708 007	-827 007	-746 007	-1 121 007	-869 007	-869 007	-869 007	-785 007	-869 007	-1 716 007	-11 105 079
2.1. продукты	-380 000	-400 000	-320 000	-380 000	-340 000	-520 000	-400 000	-400 000	-400 000	-360 000	-400 000	-800 000	-5 100 000
2.2. затраты на оплату  труда	-285 000	-300 000	-240 000	-285 000	-255 000	-390 000	-300 000	-300 000	-300 000	-270 000	-300 000	-600 000	-3 825 000
2.3. аренда помещения	-30 500	-32 000	-26 000	-30 500	-27 500	-41 000	-32 000	-32 000	-32 000	-29 000	-32 000	-62 000	-406 500
2.3.1. постоянные	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-24 000
2.3.2. переменные	-28 500	-30 000	-24 000	-28 500	-25 500	-39 000	-30 000	-30 000	-30 000	-27 000	-30 000	-60 000	-382 500
2.4.коммунальные расходы	-11 500	-12 000	-10 000	-11 500	-10 500	-15 000	-12 000	-12 000	-12 000	-11 000	-12 000	-22 000	-151 500
2.4.1. постоянные	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-24 000
2.4.2. переменные	-9 500	-10 000	-8 000	-9 500	-8 500	-13 000	-10 000	-10 000	-10 000	-9 000	-10 000	-20 000	-127 500
2.5. АУР	-95 000	-100 000	-80 000	-95 000	-85 000	-130 000	-100 000	-100 000	-100 000	-90 000	-100 000	-200 000	-1 275 000
2.6. коммерческие расходы	-17 000	-17 000	-9 000	-2 000	-5 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-2 000	-9 000	-71 000
2.7. амортизация	-14 007	-14 007	-14 007	-14 007	-14 007	-14 007	-14 007	-14 007	-14 007	-14 007	-14 007	-14 007	-168 079
2.8. комиссия за лимит  овердрафта	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-108 000
3. Прибыль до  налогообложения	107 993	115 993	91 993	122 993	103 993	178 993	130 993	130 993	130 993	114 993	130 993	283 993	1 644 921
4. Налог на прибыль	-21 599	-23 199	-18 399	-24 599	-20 799	-35 799	-26 199	-26 199	-26 199	-22 999	-26 199	-56 799	-328 984
5. Чистая прибыль  (убыток)	86 395	92 795	73 595	98 395	83 195	143 195	104 795	104 795	104 795	91 995	104 795	227 195	1 315 937

 

 

 

 

 

 

 

 

Прогноз НДС подлежащего  оплате в бюджет

                                                                                                                                                                                                             Таблица 2

Показатели	январь	февраль	март	апрель	май	июнь	июль	август	сентябрь	октябрь	ноябрь	декабрь	итого год, руб.
1. НДС начисленный:	171 000	180 000	144 000	171 000	153 000	234 000	180 000	180 000	180 000	162 000	180 000	360 000	2 295 000
1.1. НДС на выручку от продаж	171 000	180 000	144 000	171 000	153 000	234 000	180 000	180 000	180 000	162 000	180 000	360 000	2 295 000
2. НДС к вычету:	-147 984	-126 912	-93 066	-93 420	-84 240	-127 440	-98 280	-98 280	-98 280	-88 560	-98 280	-196 740	-1 351 483
2.1. НДС на продукты	-68 400	-72 000	-57 600	-68 400	-61 200	-93 600	-72 000	-72 000	-72 000	-64 800	-72 000	-144 000	-918 000
2.2. НДС на аренду помещения	-5 490	-5 760	-4 680	-5 490	-4 950	-7 380	-5 760	-5 760	-5 760	-5 220	-5 760	-11 160	-73 170
2.3. НДС на коммунальные расходы	-2 070	-2 160	-1 800	-2 070	-1 890	-2 700	-2 160	-2 160	-2 160	-1 980	-2 160	-3 960	-27 270
2.4. НДС на административно-управленческие расходы	-17 100	-18 000	-14 400	-17 100	-15 300	-23 400	-18 000	-18 000	-18 000	-16 200	-18 000	-36 000	-229 500
2.5. НДС на коммерческие расходы	-3 060	-3 060	-1 620	-360	-900	-360	-360	-360	-360	-360	-360	-1 620	-12 780
2.6. НДС на затраты на расширение	-51 864	-25 932	-12 966	0	0	0	0	0	0	0	0	0	-90 763
3. НДС начисленный к уплате/возврату	23 016	53 088	50 934	77 580	68 760	106 560	81 720	81 720	81 720	73 440	81 720	163 260	943 517
4. Платежи по  уплате НДС	0	0	0	-42 346	-42 346	-42 346	-84 300	-84 300	-84 300	-81 720	-81 720	-81 720	-625 097

 

 

 

 

 

Предварительный прогноз движения денежных средств  по операционной деятельности

          Таблица 3

Показатели	январь	февраль	март	апрель	май	июнь	июль	август	сентябрь	октябрь	ноябрь	декабрь	итого год, руб.
1. Приток ДС:	1 121 000	1 180 000	944 000	1 121 000	1 003 000	1 534 000	1 180 000	1 180 000	1 180 000	1 062 000	1 180 000	2 360 000	15 045 000
1.1. Поступление ДС от  покупателей	1 121 000	1 180 000	944 000	1 121 000	1 003 000	1 534 000	1 180 000	1 180 000	1 180 000	1 062 000	1 180 000	2 360 000	15 045 000
2. Отток ДС:	-475 720	-947 380	-868 500	-941 162	-905 786	-1 064 386	-1 260 376	-1 037 580	-1 037 580	-1 067 076	-987 800	-1 508 460	-12 101 805
2.1. оплата за продукты	0	-448 400	-472 000	-377 600	-448 400	-401 200	-613 600	-472 000	-472 000	-472 000	-424 800	-472 000	-5 074 000
2.2. оплата труда и страховых  взносов	-285 000	-300 000	-240 000	-285 000	-255 000	-390 000	-300 000	-300 000	-300 000	-270 000	-300 000	-600 000	-3 825 000
2.3. оплата аренды	-35 990	-37 760	-30 680	-35 990	-32 450	-48 380	-37 760	-37 760	-37 760	-34 220	-37 760	-73 160	-479 670
2.4. оплата коммунальных  расходов	-13 570	-14 160	-11 800	-13 570	-12 390	-17 700	-14 160	-14 160	-14 160	-12 980	-14 160	-25 960	-178 770
2.5. оплата АУР	-112 100	-118 000	-94 400	-112 100	-100 300	-153 400	-118 000	-118 000	-118 000	-106 200	-118 000	-236 000	-1 504 500
2.6. оплата коммерческих  расходов	-20 060	-20 060	-10 620	-2 360	-5 900	-2 360	-2 360	-2 360	-2 360	-2 360	-2 360	-10 620	-83 780
2.7. оплата комиссии за  лимит овердрафта	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-9 000	-108 000
2.8. оплата НДС в бюджет	0	0	0	-42 346	-42 346	-42 346	-84 300	-84 300	-84 300	-81 720	-81 720	-81 720	-625 097
2.9. оплата налога на  прибыль	0	0	0	-63 196	0	0	-81 196	0	0	-78 596	0	0	-222 988
3. Денежный поток  от операц. деят.	645 280	232 620	75 500	179 838	97 214	469 614	-80 376	142 420	142 420	-5 076	192 200	851 540	2 943 195