Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

1) источники собственных  средств (иначе - собственный капитал);

2) заемные источники средств  (иначе - обязательства).

Источники собственных средств составляют в денежном выражении материальную базу организации. Собственные источники включают в себя: уставный (складочный), а также резервный и добавочный капиталы; сюда также относятся фонды и другие резервы, нераспределенная прибыль. К источникам собственных средств относится, кроме того, целевое финансирование [7].

Уставный (иначе - складочный) капитал организации представляет собой собственный первоначальный капитал организации, которым наделяется организация в момент, ее создания (регистрации) за счет полученных от учредителей средств в виде их вкладов (взносов в денежном выражении) в соответствии с учредительными документами. Иначе - стоимость основных и оборотных средств, внесенных учредителями в счет своего вклада в момент образования предприятия.

При этом уставный капитал формируется  по-разному в зависимости от вида собственности и организационно-правовой формы предприятия и может  быть изменен в процессе деятельности организации. Уставный фонд создается  за счет паевых взносов, взносов учредителей, проданных акций. Резервный капитал создается посредством отчислений от чистой прибыли в соответствии с действующим законодательством и уставом организации. Так, конкретный размер резервного капитала определяется, например, уставом хозяйственного общества в пределах 15% уставного капитала, в то время как ежегодные отчисления - в размере не менее 5% чистой прибыли за год [8].

Резервный капитал используется на:

а) покрытие непредвиденных (возможных) убытков и потерь организации  за отчетный год при отсутствии иных источников покрытия;

б) выплату доходов учредителям  при недостаточности или отсутствии годовой прибыли для этих целей;

в) погашение облигаций предприятия  и выкуп собственных акций.

Имеющиеся на конец года неиспользованные остатки этого фонда переходят на следующий год.

Добавочный капитал формируется как прирост стоимости внеоборотных активов организации (основных средств, объектов капитального строительства), выявляемый в результате их переоценки. Переоценка проводится в установленном законодательством порядке (например, не чаще одного раза в год).

К добавочному капиталу в акционерных обществах относят также полученную выше номинальной стоимости размещенных акций сумму (эмиссионный доход общества). При этом разница между продажной и номинальной стоимостью акций может быть выручена как при учреждении общества, так и при последующем увеличении уставного капитала [6].

Прибыль представляет собой прибыль отчетного года и прошлых лет - капитал, остающийся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и сборов, пеней, штрафов, неустоек. Это внутренний источник финансирования долговременного характера, состоящий в суммировании невыплаченной учредителям в форме дивидендов прибыли. При этом нераспределенная прибыль отчетного года и прибыль прошлых лет в учете обособленно не отражается теперь. Организации должны следить за состоянием и движением средств нераспределенной прибыли. Для этого в разрезе счета по учету нераспределенной прибыли могут быть открыты отдельные субсчета (например, «Прибыль, подлежащая распределению», «Нераспределенная прибыль в обращении», «Нераспределенная прибыль использованная»). Нераспределенная прибыль не является источником финансирования каких-либо расходов (сохраняется ее сумма во времени). Таким образом, прибыль по фондам теперь не распределяется; источник, за счет которого образовывались ранее специальные фонды (развития производства; материального поощрения; социального развития; подготовки кадров и другие), отсутствует [11].

Резервы создаются в ходе деятельности организации и используются по целевому назначению. Они могут быть предназначены на:

а) предстоящую оплату отпусков;

б) ремонт основных средств;

в) выплату ежегодных вознаграждений по годовым итогам, за выслугу лет;

г) покрытие различных возможных  непредвиденных затрат;

д) покрытие сомнительных долгов;

е) другие предусмотренные законодательством  Российской Федерации, нормативными и  правовыми актами Министерства финансов РФ цели (например, под снижение стоимости  материальных ценностей, под обесценение  вложений в ценные бумаги) [9].

Целевое финансирование - это средства, предназначенные для осуществления мероприятий целевого назначения, средства, поступившие от других организаций и лиц, бюджетные средства, поступившие в качестве источников финансирования тех или иных мероприятий и другие. Эти средства носят целевой характер и их вправе использовать лишь по назначению.

Анализ активов и  пассивов баланса является частью анализа  имущественного положения при рассмотрении финансово-хозяйственного состояния  предприятия. При анализе активов и пассивов баланса прослеживается динамика их состояния в анализируемом периоде. Анализ структуры и изменения статей баланса показывает:

1) какова величина  текущих и постоянных активов,  как изменяется их соотношение,  а также за счет чего они  финансируются;

2) какие статьи растут  опережающими темпами, и как  это сказывается на структуре  баланса;

3) какую долю активов  составляют товарно-материальные  запасы и дебиторская задолженность;

4) насколько велика  доля собственных средств, и  в какой степени компания зависит от заемных ресурсов;

5) каково распределение  заемных средств по срочности;

6) какую долю в пассивах  составляет задолженность перед  бюджетом, банками и трудовым  коллективом.

В ходе анализа для  характеристики различных аспектов финансового состояния применяются как абсолютные показатели, так и финансовые коэффициенты, представляющие собой относительные показатели финансового состояния. Следует иметь ввиду, что в условиях инфляции ценность анализа по абсолютным показателям значительно снижается и для нейтрализации этого фактора как раз и проводится анализ по относительным показателям структуры баланса. Последние рассчитываются в виде отношений абсолютных показателей финансового состояния или их линейных комбинаций [10].

Практика экономического анализа выработала такие правила чтения финансовых отчетов, как:

1) горизонтальный анализ (временной) -с равнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

2) вертикальный анализ (структурный) - определение структуры итоговых финансовых показателей, с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;

3) трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, то есть основной тенденции динамики показателя [12].

 

2 Расчетная часть

 

2.1 Анализ финансового состояния по данным баланса и оценки его имущества и источников образования

 

 

Анализ финансового  состояния по данным баланса осуществляется на основе сравнительного аналитического баланса, приведенного в таблице 1.

 

Таблица 1 – Схема построения аналитического баланса

 

Наименование статей	Абсолютные величины		Относительные величины		Изменения
	на начало периода	на конец периода	на начало периода	на конец периода	в абсолютных величинах	в структуре	в % к величине на начало	в % к изменению итога
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Актив А А А	А1	А2
Баланс (Б)	Б1	Б2	100	100		0		100
Пассив П П П	П1	П2
Баланс (Б)	Б1	Б2	100	100		0		100

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

По данным таблицы 2 видно, что анализ соотношения собственных и заемных капиталов показывает, что организация функционирует за счет собственных средств, это свидетельствует о том, что организация может самостоятельно расплачиваться по долгам. Темпы прироста дебиторской и кредиторской задолженностей примерно одинаковые.

Темпы роста мобилизованных активов меньше, чем иммобилизованных, это свидетельствует о том, что  предприятие формирует неправильную структуру имущества, так как  вкладывает деньги во внеоборотные активы.

 

 

2.2 Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

 

 

Анализ ликвидности баланса  заключается в сравнении средств  по активу, сгруппированных по степени  их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенным в порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени ликвидности  активы подразделяются на группы:

1) наиболее ликвидные активы А1 рассчитываются по формуле

 

                                                                             (1)

 

где стр. 260 – денежные средства, тыс. руб.

 

 

 

2) быстро реализуемые  активы А2 рассчитываются по формуле

 

                                          (2)

 

где стр. 240 – краткосрочная дебиторская задолженность, тыс. руб.

       стр. 250 – краткосрочные финансовые  вложения, тыс. руб.

 

 

 

3) медленно реализуемые активы А3 рассчитываются по формуле

 

                                            (3)

 

где стр. 210 – основные средства, тыс. руб.;

      стр. 220 – налог на добавленную стоимость,  тыс. руб.;

      стр. 230 – долгосрочная дебиторская задолженность  тыс. руб.;

      стр. 270 – прочие оборотные активы, тыс. руб.

 

 

 

4) трудно реализуемые активы А4 рассчитываются по формуле

 

                                                                                                   (4)

 

где стр. 190 – итого по разделу 1, тыс. руб.

 

 

 

Пассивы группируются по степени срочности их оплаты:

1) наиболее срочные обязательства П1 рассчитываются по формуле

 

                                                  (5)

 

где стр. 620 – кредиторская задолженность, тыс. руб.

 

 

 

2) краткосрочные пассивы  П2 рассчитываются по формуле

 

                                  (6)

 

где стр. 610 – займы  и кредиты, тыс. руб.;

      стр. 630 – задолженность перед участниками по выплате доходов,

                       тыс. руб.;

      стр. 640 – доходы будущих периодов, тыс.  руб.;

      стр. 650 – резервы предстоящих расходов  тыс. руб.;

      стр. 660 – прочие краткосрочные обязательства, тыс. руб.

 

 

 

3) долгосрочные пассивы  П3 рассчитываются по формуле

 

                                                                                             (7)

 

где стр. 590 – итого по разделу 4, тыс. руб.

 

 

 

4) постоянные пассивы  П4 рассчитываются по формуле

 

                                                                                    (8)

 

где стр. 490 – итого по разделу 3. тыс. руб.

 

 

 

Для определения ликвидности  баланса следует сопоставить  итоги приведенных групп по активу и пассиву (соответственно на начало и конец отчетного периода).

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют соотношения

 

                                                               А1 П1                                                        (9)

А2

П2

А3

П3

А4<П4

 

2009 год