Анализ кредиторской и дебиторской задолженности

                                        Содержание:

Введение……………………………………………………………………3

Понятие дебиторской  и кредиторской задолженности………………….4

Анализ дебиторской  и кредиторской задолженности…………………..5

Заключение………………………………………………………………..10

Список источников………………………………………………………..12

Приложение 1……………………………………………………………..13

Приложение 2……………………………………………………………..14

Приложение 3……………………………………………………………..15

Приложение 4……………………………………………………………..16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                                Введение

Состояние дебиторской и кредиторской задолженности оказывает существенное влияние на финансовое состояние предприятия. Анализ и управление задолженностью имеет особое значение в периоды инфляции, когда подобная иммобилизация собственных оборотных средств становится особенно невыгодной. Именно данной значимостью определенна актуальность темы моей работы.

В процессе написания  работы передо мною была поставлена цель: наиболее полно рассмотреть понятие  анализа кредиторской и дебиторской  задолженности. Из данной цели вытекает ряд задач:

1) рассмотреть понятие  кредиторской задолженности;

2) рассмотреть понятие  дебиторской задолженности;

3) рассмотреть анализ  кредиторской и дебиторской задолженности.

В процессе написания  данной работы, мною использовались методы – обобщения, анализа, синтеза.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПОНЯТИЕ КРЕДИТОРСКОЙ И  ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ

Начнем нашу работу с  рассмотрения понятий кредиторской и дебиторской задолженности.

Итак, что представляет собой дебиторская задолженность. Ее уровень определяется многими факторами, такими как: 1) вид продукции; 2)емкость рынка; 3) степень насыщенности рынка данной продукцией; 4) принятая на предприятии система расчетов. Продажа за наличный расчет и продажа в кредит являются основными видами расчетов. На данный момент времени, предоплата становится преобладающей формой расчетов. Оплата за наличный расчет происходит тремя способами: 1) рублями; 2)кредитная карточка (пластиковая карточка с указанием имени владельца, присвоенного ему кода, личной подписи и срока действия карточки. Владелец может совершать покупки на сумму, оговоренную при выдаче карточки, даже в том случае, если в момент покупки она превышает остаток на его счете); 3)дебитная карточка (не позволяет оплачивать покупки при отсутствии средств на счете покупателя). Безналичный расчет происходит с помощью: 1) платежных поручений (поручение хозяйствующего субъекта своему банку о перечислении указанной суммы другому хозяйствующему субъекту); 2) платежные требования (требование продавца к покупателю оплатить поставленные ему по договору товары); 3)аккредитивов ( поручение банку поставщику, сделанное покупателем через свой банк об оплате счетов поставщика немедленно по получении документов об отгрузке продукции); 4) расчетные чеки (документ, содержащий указание чекодателя банку о выплате указанной суммы предъявителю чека).  Следует отметить, что огромное значение имеют отбор потенциальных покупателей и определение условий оплаты товаров, предусматриваемых в контрактах. Отбор происходит с помощью критериев: 1) соблюдение платежной дисциплины в прошлом; 2) прогнозные финансовые возможности покупателя по оплате запрашиваемого им объема товаров; 3) уровень текущей платежеспособности и так далее.

Рассмотрим понятие  кредиторской задолженности. Она делится  на:

1) краткосрочную (обязательства, которые покрываются оборотными средствами или погашаются в результате образования новых краткосрочных обязательств. Эти обязательства погашаются в течение короткого периода времени. К краткосрочным обязательствам относятся: а)счета и векселя к оплате, возникающие в следствие предоставления предприятию кредита, б)долговые свидетельства о получении компанией краткосрочного займа, в) задолженность по налогам, г) задолженность по заработной плате, д)часть долгосрочных обязательств, подлежащая погашению в текущем периоде);

2) долгосрочную (долгосрочные кредиты  банку, используемые для капитальных  вложений на длительный срок, долгосрочные займы, отражающие  долгосрочные кредиты и другие  привлеченные средства на срок  более одного года.

 
АНАЛИЗ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ

Анализ дебиторской  и кредиторской задолженностей имеет  достаточно важное значение, поскольку  изменение их объема, состава и  структуры оказывает весьма существенное влияние на финансовое состояние  коммерческой организации, и основан в значительной степени на данных форм № 1 «Бухгалтерский баланс» и № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» а также отчасти - на данных формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках» бухгалтерской (финансовой) отчетности. Анализ начинается с изучения объема, состава, структуры и динамики дебиторской задолженности. Аналитические расчеты оформляются в виде таблицы 1, представленной в приложении 1. По итогам расчетов делаются выводы о влиянии на отклонение общей величины дебиторской задолженности коммерческой организации изменений сумм долгосрочной дебиторской задолженности в целом, краткосрочной дебиторской задолженности в целом и отдельных их статей, а также дается оценка изменениям структуры дебиторской задолженности, произошедшим в отчетном году. Особое внимание обращается на изменение суммы и удельного веса долгосрочной дебиторской задолженности, поскольку их увеличение может быть охарактеризовано как негативное явление, так как долгосрочная дебиторская задолженность предполагает отвлечение денежных средств из оборота на продолжительное время и сопряжена, как правило, с большим риском, чем краткосрочная дебиторская задолженность. Далее анализируется объем, состав, структура и динамика кредиторской задолженности. Аналитические расчеты оформляются в виде таблице 2, приведенном в приложении 2. По итогам расчетов делаются выводы о влиянии на отклонение общей величины кредиторской задолженности коммерческой организации изменений сумм долгосрочной кредиторской задолженности в целом, краткосрочной кредиторской задолженности в целом и отдельных их статей, а также дается оценка изменениям структуры кредиторской задолженности, произошедшим в отчетном году. Особое внимание обращается на изменение суммы и удельного веса краткосрочной кредиторской задолженности, поскольку их увеличение может быть охарактеризовано как негативное явление, так как краткосрочная кредиторская задолженность сопряжена, как правило, с большим риском, чем долгосрочная кредиторская задолженность, поскольку требует более раннего погашения. Затем составляется и анализируется баланс дебиторской и кредиторской задолженностей, отобразим данные в таблице 3, приложения 3, поскольку кредиторская задолженность считается источником финансирования дебиторской задолженности. В таблице 3 помещаются все имеющиеся статьи дебиторской задолженности и все имеющиеся статьи кредиторской задолженности, определяются общие объемы дебиторской задолженности и кредиторской задолженности, после чего производится их сравнение и определяется пассивное или активное сальдо дебиторской и кредиторской задолженностей. Пассивное сальдо - это превышение кредиторской задолженности над дебиторской задолженностью. Активное сальдо - это превышение дебиторской задолженности над кредиторской задолженностью. После определения активного или пассивного сальдо обе части таблицы уравниваются путем сложения активного (пассивного) сальдо и итога кредиторской (дебиторской) задолженности. Полученное число помещается в строку «Баланс». С противоположной стороны, где сальдо отсутствует, результат из строки «Итого» переносится в строку «Баланс». Следует отметить, что наиболее оптимальной ситуацией считается равенство дебиторской и кредиторской задолженностей, так как кредиторская задолженность - источник финансирования дебиторской задолженности. Менее оптимальная ситуация связана с наличием пассивного сальдо, которое рассматривается в качестве своеобразного дополнительного источника финансирования, хотя и не вполне надежного. Наименее оптимальная ситуация обусловлена существованием активного сальдо, которое может быть охарактеризовано как своеобразное дополнительное отвлечение средств из оборота. В ходе анализа баланса дебиторской и кредиторской задолженностей выявляются причины возникновения активного или пассивного сальдо, и определяется влияние на его отклонение изменений по каждой статье дебиторской и кредиторской задолженностей. Следующим этапом анализируются средние сроки погашения дебиторской и кредиторской задолженностей, рассчитываемые по следующим формулам (1) и (2):

Т _дз = ДЗ _ср /ВР _н *Д                                                                                    (1)

Т _кз = КЗ _ср /СПР*Д                                                                                     (2)

где Т _дз - средний срок погашения дебиторской задолженности в днях;

Т _кз - средний срок погашения кредиторской задолженности в днях;

ДЗ _ср - средние остатки дебиторской задолженности за период;

КЗ _ср - средние остатки кредиторской задолженности за период;

ВР _н - выручка (нетто) от продаж;

СПР - себестоимость проданных  товаров, продукции, работ, услуг;

Д - число дней в периоде.

Анализ рассчитанных показателей проводится в динамике, в сравнении с данными аналогичных  предприятий, среднеотраслевыми значениями, а также друг с другом. Рост среднего срока погашения дебиторской задолженности обычно является признаком либерализации кредитной политики предприятия, которая, как правило, приводит к увеличению объемов продаж, но и потери по безнадежным долгам в значительной степени при этом возрастают. И, наоборот, снижение среднего срока погашения дебиторской задолженности обычно свидетельствует об ужесточении кредитной политики предприятия, которое, как правило, приводит к сокращению объемов продаж, но и потери по безнадежным долгам существенно при этом уменьшаются. Рост среднего срока погашения кредиторской задолженности обычно считается признаком ухудшения платежеспособности предприятия, однако, с другой стороны, сохранение денежных средств, предназначенных для ее погашения, в обороте на более продолжительное время способствует росту эффективности его финансово-хозяйственной деятельности. И, наоборот, сокращение среднего срока погашения кредиторской задолженности обычно свидетельствует об улучшении платежеспособности предприятия, но денежные средства, идущие на ее погашение, изымаются из оборота раньше, что ведет к снижению эффективности его финансово-хозяйственной деятельности. При этом целесообразно, чтобы срок погашения дебиторской задолженности не превышал срок погашения кредиторской задолженности. Завершающий этап анализа - исследование влияния изменений величин дебиторской и кредиторской задолженностей на финансовое состояние коммерческой организации через его основные характеристики: имущественное положение, финансовую устойчивость, платежеспособность и ликвидность, деловую активность. Расчеты влияния изменений величин дебиторской и кредиторской задолженностей на отклонение значения каждого конкретного показателя оценки имущественного положения, финансовой устойчивости, платежеспособности и ликвидности, а также деловой активности могут быть выполнены соответствующими приемами детерминированного факторного анализа. Концентрированно же влияние изменений величин дебиторской и кредиторской задолженностей на основные характеристики финансового состояния предприятия, несмотря на некоторую неоднозначность оценок, отражает таблица 4, отраженной в приложении 4. По окончании анализа дебиторской и кредиторской задолженностей на основании систематизации промежуточных результатов анализа делается общий вывод о степени рациональности их структуры, соотношении их между собой, сроках погашения, а также по поводу влияния изменений их величин на финансовое состояние предприятия.

 

 

 

 

 

 

                                 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                                         Заключение

В заключении работы, хочется  отметить то, что является, на мой  взгляд, наиболее важным:

1) анализ дебиторской и кредиторской задолженностей имеет достаточно важное значение, поскольку изменение их объема, состава и структуры оказывает весьма существенное влияние на финансовое состояние коммерческой организации;

2) анализ начинается с изучения объема, состава, структуры и динамики дебиторской задолженности;

3) особое внимание обращается на изменение суммы и удельного веса долгосрочной дебиторской задолженности, поскольку их увеличение может быть охарактеризовано как негативное явление, так как долгосрочная дебиторская задолженность предполагает отвлечение денежных средств из оборота на продолжительное время и сопряжена, как правило, с большим риском, чем краткосрочная дебиторская задолженность;

4) особое внимание обращается на изменение суммы и удельного веса краткосрочной кредиторской задолженности, поскольку их увеличение может быть охарактеризовано как негативное явление, так как краткосрочная кредиторская задолженность сопряжена, как правило, с большим риском, чем долгосрочная кредиторская задолженность, поскольку требует более раннего погашения;

5) следует отметить, что наиболее оптимальной ситуацией считается равенство дебиторской и кредиторской задолженностей, так как кредиторская задолженность - источник финансирования дебиторской задолженности;

6) менее оптимальная ситуация связана с наличием пассивного сальдо, которое рассматривается в качестве своеобразного дополнительного источника финансирования, хотя и не вполне надежного;

7) наименее оптимальная ситуация обусловлена существованием активного сальдо, которое может быть охарактеризовано как своеобразное дополнительное отвлечение средств из оборота;

8) в ходе анализа баланса дебиторской и кредиторской задолженностей выявляются причины возникновения активного или пассивного сальдо, и определяется влияние на его отклонение изменений по каждой статье дебиторской и кредиторской задолженностей;

9) рост среднего срока погашения дебиторской задолженности обычно является признаком либерализации кредитной политики предприятия, которая, как правило, приводит к увеличению объемов продаж, но и потери по безнадежным долгам в значительной степени при этом возрастают;

10) рост среднего срока погашения кредиторской задолженности обычно считается признаком ухудшения платежеспособности предприятия, однако, с другой стороны, сохранение денежных средств, предназначенных для ее погашения, в обороте на более продолжительное время способствует росту эффективности его финансово-хозяйственной деятельности;

11) по окончании анализа  дебиторской и кредиторской задолженностей  на основании систематизации  промежуточных результатов анализа  делается общий вывод о степени  рациональности их структуры,  соотношении их между собой,  сроках погашения, а также по поводу влияния изменений их величин на финансовое состояние предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                                Список литературы:

а) учебники

1.Баканов М.И., Шеремет А.Д. «Теория экономического анализа». Учебник. - 4-е изд., доп. и перераб. - М: Финансы и статистика, 2009.- 83с.

2.Гиляровская Л.Т. «Экономический анализ». Учебник для вузов. – 2-е изд., доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. – 39с.

б) учебные  пособия

3. Бабаев Ю.А. «Бухгалтерский учет и контроль дебиторской и кредиторской задолженности». Учебно-практическое пособие - М.: Проспект, 2004. – 71с.

4. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. «Анализ финансовой отчетности». Учебное пособие. — 2-е изд. — М: Издательство «Дело и Сервис», 2004.- 14с.

5. Крюкова Н.М. Краткосрочная финансовая политика: Учебное пособие.- Оренбург: ГОУ ОГУ, 2003. – 64с.

6. Колпакова Г.М. «Управление дебиторской задолженностью предприятия» учеб. пособие / Г. М. Колпакова ; Моск. гос. ин-т электрон. техники (техн. ун-т). - М.: МИЭТ, 2008. – 57с.  

7. Слепов В.Финансовая политика компании: Учебное пособие . М.: 2006. – 90с.

8. Щербаков В Краткосрочная финансовая политика: Уч. Пос. М.: 2006. – 113с.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                             Приложение 1

                                                                              Таблица 1

Анализ объема, состава, структуры и динамики дебиторской  задолженности

	На начало отчетного		На конец отчетного		Изменение		Темп	Темп
	года		периода				роста,	прироста,
Показатель	сумма,	удельный	сумма,	удельный	сумма,	удельный	%	%
	тыс.руб	вес, %	тыс.руб	вес, %	тыс.руб	вес, %
1.Дебиторская задолженность
краткосрочная - всего,
в том числе:
1.1 Расчеты с покупателями
и заказчиками
1.2 Авансы выданные
1.3 Прочая
2. Дебаторская задолженность
долгосрочная всего,
в том числе:
2.1 Расчеты с покупателями
и заказчиками
2.2 Авансы выданные
2.3 Прочая
3. Дебиторская задолженность		100		100
всего