Финансовый механизм предприятия: содержание, анализ эффективности функционирования

СОДЕРЖАНИЕ

Введение…………………………………………………………………………..3

1 Сущность, функции и  структура финансового механизма  организации……4

1.1 Экономическая сущность  и значение финансового механизма  организации, его основные функции……………………………………………4

            1.2 Структура финансового механизма организации…………………..7

2. Теоретические основы  финансовой оценки эффективности  функционирования предприятия……………………………………………….10

2.1 Прибыль, как основной  показатель эффективности деятельности  предприятия……………………………………………………………………...10

2.2 Показатели рентабельности и  их значение для оценки эффективности  функционирования предприятия……………………………..13

2.3 Основные факторы,  влияющие на прибыль и рентабельность…….16

Заключение……………………………………………………………………...19

Список литературы ……………………………………………………………20

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

 

Вопросы анализа эффективности  функционирования предприятий и  пути её повышения всегда занимали одно из самых приоритетных мест в  экономической науке и повседневной хозяйственной деятельности. Со временем актуальность этих вопросов ничуть не уменьшилась, а, наоборот, возросла.

Управление финансами  предприятия осуществляется с помощью  финансового механизма.

Финансовый механизм предприятия  – составная, центральная часть хозяйственного механизма предприятия, чем и объясняется актуальность выбранной темы для написания курсовой работы.

Цель данной работы – всесторонне  изучить понятие финансового  механизма организации.

Задачи – раскрыть понятие финансового  механизма и обозначить основные пути его совершенствования, определить сущность и роль финансовых служб на предприятии.

Для достижения поставленной цели были поставлены следующие задачи:

– рассмотреть экономическую сущность и значение финансового механизма организации, его основные функции;

– изучить структуру финансового механизма организации.

 

 

1 Сущность, функции и структура финансового механизма организации

1.1 Экономическая сущность  и значение финансового механизма  организации, его основные функции

финансовый рентабельность платежеспособность безубыточность

Для целей эффективного использования финансовых ресурсов предприятия и с целью реализации процесса управления финансами предприятий применяется финансовый механизм.

В экономической литературе понятие «финансовый (финансово-кредитный) механизм» используется достаточно широко. Но единого мнения относительно его определения и его составляющих не существует. Среди разнообразия определений и подходов ученых и практиков к понятию «финансовый механизм» наибольшего внимания заслуживают два аспекта, два подхода к пониманию его сути.

Первый подход заключается  в том, что под финансовым механизмом понимают функционирования самих финансов предприятий. Материальным отражением финансовых отношений являются денежные потоки. Организация этих потоков, порядок  их осуществления происходит по определенным правилам, определенным направлениям, что и характеризует финансовую «технику». На основании данного подхода и выходит понимания финансового механизма как организационного отражения финансовых отношений. Такой подход к определению финансового механизма отражает внутреннюю организацию функционирования финансов предприятий. Однако, это совершенно точно отражается в понятии «организация финансов», и отождествлять данное понятие с финансовым механизмом не целесообразно.

Второй подход к рассмотрению понятия «финансовый механизм» состоит в том, что его понимают как совокупность методов и форм, инструментов, приемов и рычагов влияния на состояние и развитие предприятия. Данный подход отражает внешнее воздействие функционирования финансов предприятий, характеризует финансы как решающий фактор влияния аппарата управления на экономическое состояние предприятия. Благодаря такому аспекту сути финансового механизма необходимо четко определить его составляющие, его структуре.

Таким образом, финансовый механизм – совокупность форм и методов создания и использования финансовых ресурсов с целью обеспечения финансирования деятельности предприятия [4, c. 32].

Т.е. финансовый механизм есть инструмент воздействия финансов на хозяйственный процесс, под которым  понимается совокупность производственной, инвестиционной и финансовой деятельности хозяйствующего субъекта. Поэтому финансовый механизм выполняет те же функции, что и финансы.

Финансовый механизм предприятий должен способствовать наиболее полной и эффективной реализации финансами своих функций и их взаимодействию. Прежде всего, с помощью механизма управления финансами предприятий достигается обеспеченность их необходимыми денежными средствами.

К функциям финансов на предприятии относятся следующие: обеспечение предприятия денежными средствами; распределительная; контрольная, которые взаимосвязаны между собой.

Функция обеспечения  предприятия денежными средствами тесно связана с распределительной  функцией финансов предприятий, осуществляющейся с помощью финансового механизма.

Распределительные отношения  на предприятии оказывают очень  сильное влияние на конечные результаты. На предприятии распределяется выручка  от реализации продукции. Часть ее идет на возмещение затрат предприятия, т.е. себестоимость продукции, а другая – представляет собой ее прибыль. Она, в свою очередь, распределяется между предприятиями и государственным бюджетом.

Финансовый механизм этих отношений прежде всего включает в себя: зависимость заработной платы  от сбыта производимой продукции  и поступления за нее платежей, экономии от снижения себестоимости продукции; эффективного ведения хозяйства; обоснованность нормативов распределения прибыли между предприятиями и бюджетом; обоснованность стимулирования на экономическое стимулирование; эффективность использования средств на НИОКР, реконструкцию и техническое перевооружение, подготовку кадров и другие цели.

Финансовый механизм предприятий и отраслей, связанный  с реализацией контрольной функции  финансов, строится на основе стимулов и санкций, а также соответствующих показателей. Эффективность стимулов и санкций, их реальность определяют действительный результат каждого предприятия, его работника.

Вместе с тем финансовому механизму, как инструменту воздействия финансов, присущи свои конкретные функции, а именно:

– организация финансовых отношений;

– управление денежным потоком, движением финансовых ресурсов и соответствующей организацией финансовых отношений.

Содержание первой функции  финансового механизма является создание им стройной системы денежных отношений, учитывающей специфику осуществления хозяйственного процесса в той или иной сфере предпринимательства или некоммерческой деятельности.

Действие второй функции  финансового механизма выражается через функционирование финансового  менеджмента.

Финансовый менеджмент – это система рационального управления процессами финансирования хозяйственной деятельности предпринимательской организации. В процессе функционирования финансовый менеджмент опирается на финансовый механизм [6, c. 57].

 

 

1.2 Структура финансового механизма организации

 

В структуру финансового  механизма входят шесть взаимосвязанных  элементов: финансовые отношения, финансовые рычаги и инструменты, финансовые методы, правовое, нормативное и информационное обеспечение.

Финансовые  отношения предприятия можно объединить в четыре группы, при этом две группы относятся к внешним финансовым отношениям предприятия – отношения с другими предприятиями и организациями, отношения с финансово-кредитной системой, а две к внутренним – отношения внутри коммерческого предприятия, отношения внутри объединений фирм.

Так же финансовые отношения  охватывают: отношения со страховыми компаниями и организациями по страхованию  финансовых и экономических рисков; отношения с товарными, сырьевыми  и фондовыми биржами по операциям  с производственными и финансовыми активами; отношения с инвестиционными институтами по размещению инвестиций; отношения с филиалами и дочерними предприятиями; отношения с персоналом предприятия; отношения с акционерами предприятия; отношения с налоговой службой; отношения с аудиторскими фирмами и другими хозяйствующими субъектами.

Общим для всех перечисленных  видов отношений является то, что  они выражены в денежной форме  и представляют собой совокупность выплат и поступлений денежных средств [1, c. 34].

Не менее важным является также то, что они возникают как результат определенных хозяйственных операций, инициированных самим предприятием. Поэтому состояние финансов фирмы определяется, прежде всего, состоянием ее производственно-хозяйственных характеристик. Но справедливо и обратное утверждение, а именно – правильная, рациональная организация финансов фирмы является определяющим, глазным фактором ее успешной производственно-хозяйственной детальности.

Финансовые рычаги реализуются посредством использования финансовых инструментов. Под финансовым инструментом в самом общем виде понимается любой контракт, по которому происходит одновременное увеличение финансовых активов одного предприятия и финансовых обязательств другого.

Финансовые активы включают в себя: денежные средства; контрактное право получить от другого предприятия денежные средства или любой другой вид финансового актива; контрактное право обмена финансовыми инструментами с другой фирмой на выгодных условиях; акции других предприятий. К финансовым обязательствам относятся: контрактное обязательство выплатить денежные средства или предоставить какой-то иной вид финансовых активов другому предприятию; контрактное обязательство обменяться финансовыми инструментами с другой фирмой на потенциально невыгодных условиях.

Таким образом, финансовые инструменты – документы, имеющие денежную стоимость (или подтверждающие движение денежных средств), с помощью которых осуществляются операции на финансовом рынке.

Финансовые методы – способы воздействия финансовых отношений на хозяйственный процесс, формирование и использование денежных фондов. Они действуют в двух направлениях: по линии управления движением финансовых ресурсов и по линии рыночных коммерческих отношений, связанных с соизмерением затрат и результатов, с материальным стимулированием и ответственностью за эффективное использование денежных фондов [3, c. 45].

К финансовым методам относятся: финансовый учет; анализ; планирование; прогнозирование; финансовый контроль; финансовое регулирование; система расчетов; кредитование; налогообложение; материальное стимулирование и ответственность; страхование; залоговые операции; трансфертные операции; трастовые операции; лизинг, аренда; факторинг; другие методы.

Правовое обеспечение финансового управления составляет действующее законодательство, регулирующее предпринимательскую деятельность: регулирование финансовых аспектов создания предпринимательских организаций; налоговое регулирование; регулирование денежного обращения и форм расчетов между предприятиями и организациями; регулирование валютных, кредитных операций осуществляемых предприятиями и др.

Законодательство, регулирующее финансовую деятельность предприятия, включает в  себя: законы, указы Президента, постановления  Правительства, приказы и распоряжения министерств и ведомств, инструкции, методические указания и др. В силу специфики переходного периода эти акты подвержены частой корректировке, тем не менее, в целом они создают основу государственного регулирования различных аспектов финансовой деятельности предприятий.

Нормативное обеспечение функционирования финансового механизма образуют: инструкции; нормативы; нормы; тарифные ставки; методические указания и разъяснения и т.п.

Информационное обеспечение финансовой деятельности предприятия представляет собой процесс непрерывного целенаправленного подбора соответствующих информативных показателей, необходимых для осуществления эффективных управленческих решений по всем аспектам финансовой деятельности предприятия.

Формирование системы информативных  показателей для конкретного предприятия связано с ее организационно-правовой формой, отраслевыми особенностями, объемом, степенью диверсификации хозяйственной деятельности и другими условиями. Поэтому вся совокупность показателей, включаемых в информационную базу финансового механизма, группируется по видам источников информации и требует уточнения по каждой группе применительно к практической деятельности конкретного предприятия [5, c. 98].

2. Теоретические основы финансовой оценки эффективности функционирования предприятия

 

2.1 Прибыль, как основной показатель эффективности деятельности предприятия

 

Прибыль – выраженный в денежной форме чистый доход  предпринимателя на вложенный капитал, характеризующий его вознаграждение за риск осуществления предпринимательской  деятельности; прибыль представляет собой разность между совокупными доходами и совокупными затратами в процессе осуществления предпринимательской деятельности.