Рынок ценных бумаг

 Обычно банковские  сертификаты выпускаются на срок  от 30 дней до одного года. Конкретные  сроки при этом могут быть 3, 6, 9, и 12 месяцев.

Есть два  вида банковских сертификатов: депозитный и сберегательный.

Депозитный  или сберегательный сертификат – это письменное свидетельство банка – эмитента о вкладе денежных средств, удостоверяющее право вкладчика или его правопреемника на получение денежных средств по истечении установленного срока и процентов по нему.

Основное их различие, которое выражено в следующем: депозитные сертификаты применяются только для обслуживания юридических лиц, а сберегательные сертификаты – только для обслуживания населения.

Депозитный  сертификат – это письменное свидетельство банка по выплате размещенных у него юридическими лицами депозитных вкладов, на основании которого права могут переходить от одного лица к другому.

Сберегательный  сертификат – это документ, являющийся обязательством банка по выплате размещенных у него физическими лицами сберегательных вкладов, права по которому могут уступаться одним лицом другому [2, с. 87].

Реквизиты депозитного  и сберегательного сертификата:

• наименование «депозитный (или сберегательный) сертификат»;
• указание на причину выдачи сертификата (внесение депозита или сберегательного вклада);
• дата внесения депозита или сберегательного вклада, оформленного сертификатом (прописью и цифрами);
• безусловное обязательство банка вернуть сумму, внесенную в депозит или на вклад;
• дата востребования бенефициаром (вкладчиком) суммы по сертификату;
• ставка процента за использование депозитом или  вкладом;
• сумма причитающихся процентов;
• наименование и адрес банка–эмитента и для именного сертификата – бенефициара (вкладчика);
• подписи двух лиц, уполномоченных банком на подписание такого рода обязательств, скрепленные печатью банка.

Фора расчетов  по купле – продаже депозитных сертификатов и выплат по ним может быть только безналичной. При этом банк осуществляет платеж против предъявления сертификата и заявления владельца с указанием счета, на который должны быть зачислены средства. По сберегательным сертификатам платеж может производиться как путем перевода денег на счет, так и наличными деньгами.

Как депозитные, так и сберегательные сертификаты относятся к ряду срочных ценных бумаг. Срок обращения депозитного сертификата ограничивается одним годам. По сберегательному сертификату он может превышать один год и ограничивается тремя годами. Определяется же этот период, начиная от даты выдачи сертификата и до даты, когда его владелец получает право востребования [4, с. 128].

Сертификаты могут быть именными или на предъявителя. Уступка прав требования по именному сертификату, или цессия, оформляется  двусторонним соглашением на оборотной  стороне документа. Лицо, уступающее свои права, называется цедентом, а при обретающее – цессионарием. Цессия содержит в себе дату уступки требования, наименование цедента и цессионария, указание на факт уступки одним лицом и приобретения другим права по сертификату, подписи сторон. По депозитному сертификату соглашение подписывается двумя лицами, уполномоченными на совершение таких сделок, и скрепляется печатью юридических лиц. Каждый договор об уступке нумеруется цедентом. По сберегательному сертификату соглашение подписывается обеими сторонами лично.

Депозитные  и сберегательные сертификаты могут  выпускаться только в документарном  виде, поскольку их форма служит надлежащей формой заключения договора банковского вклада.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3 Коносамент, чек и закладные на рынке ценных бумаг

 

Коносамент – документ, выдаваемый перевозчиком грузоотправителю в удостоверение принятия груза к перевозке морским транспортом с обязательством доставить груз в порт назначения и выдать его законному держателю коносамента [5, с. 205].

Функции коносамента с юридической точки  зрения:

1. Официальная квитанция перевозчика, подтверждающая, что товары, которые предположительно находятся в указанном виде, количестве и состоянии, отправлены в указанное место назначения на конкретном судне или, по крайней мере, получены под охрану судовладельца для цели отправки.
2. Удостоверение заключения договора морской перевозки, который фактически заключается до подписания коносамента, и повторяет в деталях его содержание.
3. Товарораспорядительный документ на товары, позволяющий покупателю распорядиться ими путем передаточной надписи и предоставления коносамента. Таким образом, коносамент удостоверяет право собственности на товары.

Основные  реквизиты коносамента согласно Кодексу торгового мореплавания РФ: наименование судна, перевозчика и отправителя; место приема или погрузки груза; место назначения груза; наименование получателя; наименование груза, имеющейся на нем марки, мера (вес, объем); фрахт и другие причитающиеся перевозчику платежи; время и место выдачи коносамента; число экземпляров коносамента; подпись капитана или иного представителя перевозчика.

Виды коносамента:

1. по способу передачи права собственности на товары:

• Именной – выписанный на определенного получателя с указанием его наименования и адреса. По такому коносаменту груз в порту назначения выдается получателю, указанному в коносаменте, или лицу, которому коносамент был передан в указанном порядке.

• Ордерный – содержащий указание «приказу отправителя» или «приказу получателя». Отправитель или получатель могут передать свои права третьему лицу путем проставления на коносаменте передаточной надписи (индоссамента) и вручения его этому лицу. В порту назначения груз будет выдан отправителю или получателю в зависимости от того чьему приказу он выдан, а при наличии в нем передаточных надписей – лицу, указанному в последней из непрерывного ряда передаточных надписей.
• На предъявителя – предполагает, что товар в порту назначения передается любому лицу – предъявителю коносамента. Такой коносамент передается путем простого вручения.

Коносаменты ордерные и на предъявителя являются оборотными, выполняя при этом свою основную функцию – дают их держателю возможность распоряжаться товарами, пока они находятся в пути. Однако на практике чаще применяются необоротные коносаменты, которые предполагают, что получатель сам примет товары по прибытии судна.

2. В зависимости от наличия оговорок о наличии у перевозчика претензий к количеству и качеству принятого к перевозке груза или его упаковки:

• Чистые – не содержат дополнительных оговорок, прямо констатирующих дефектное состояние товара и/или упаковки.

• С оговорками.

3. В зависимости от особенностей перевозок:

• Рейсовый (линейный) коносамент – применяется при перевозках товаров на судах, совершающих рейсы по расписанию, для которых в порту назначения имеется зарезервированный причал;
• Чартерный (фрахтовый) – применяется в трамповых (нерегулярных) перевозках.

Коносаменты могут  также быть прямыми – применяются при перевозках от порта до порта и сквозными – используются, если морская перевозка составляет только часть общей перевозки и товары должны перевозиться разными наземными и морскими перевозчиками [6, с. 99].

Если коносамент включает в себя страховой полис, он является застрахованным коносаментом.

 

Чек – это ценная бумага, содержащее ничем не обусловленное распоряжение чекодателя банку (плательщику) произвести платёж указанной в нём суммы чекодержателю [5, с. 45].

Чеки, обращающиеся на территории РФ, должны быть номинированы в валюте РФ или иметь денежное выражение в рублях РФ.

Субъектный  состав чековых отношений:

Чекодатель – юридическое или физическое лицо, имеющее денежные средства в банке, которыми оно вправе распоряжаться путем выставления чеков. Чекодатель не может быть плательщиком по чеку.

Чекодержатель – юридическое или физическое лицо, в пользу которого выдан чек. Как ценная бумага чек обладает свойством публичной достоверности, т.е. его владелец признается добросовестным чекодержателем и не должен доказывать свою добросовестность иными документами.

Плательщик – банк, в котором находятся денежные средства чекодателя.

Кроме трех обязательных участников чековых отношений в  них могут участвовать авалист – лицо, давшее поручительство за оплату чека, которое оформляют в виде гарантийной надписи на чеке, и индоссант – чекодержатель, передающий чек другому лицу (индоссату) посредством передаточной надписи (индоссамента).

Чек подлежит оплате плательщиком при условии предъявления его к оплате в срок, установленный законом. Следовательно, чек является ценной бумагой, подлежащей оплате по предъявлении. Чекодатель не вправе отозвать чек до истечения установленного срока для предъявления его к оплате.

Акцепт чека – это отметка о согласии банка-плательщика перечислить на счет получателя указанную в чеке сумму.

Обязательные  реквизиты чека:

• наименование «чек», включенное в текст документа;
• поручение плательщику выплатить определенную денежную сумму;
• наименование плательщика и указание счета, с которого должен быть произведен платеж;
• указание валюты платежа;
• указание даты и места составления чека;
• подпись лица, выписавшего чек, – чекодателя. Отсутствие в документе какого-либо из указанных реквизитов лишает его законности.

 

Закладные ценные бумаги – ценные бумаги, гарантия платежей по которым обеспечена залогом (ипотекой) недвижимого имущества – земельных участков, неразрывно связанных с ними строений, морских и речных судов, самолетов.

В мировой практике применяются три основных вида закладных  ценных бумаг: закладные, закладные облигации и закладные листы.

Законодательством РФ определен один вид закладных ценных бумаг – закладная – это именная ценная бумага, которая удостоверяет право ее законного владельца на получение исполнения по денежному обязательству, обеспеченному ипотекой, а также право залога на имущество, обремененное ипотекой. Кроме того, наличие закладной, выданной в установленном законом порядке, подтверждает права ее законного владельца без предоставления других доказательств существования этого обязательства.

Закладная получила широкое распространение среди банков, осуществляющих ипотечное жилищное кредитование, потому что она удобна в обращении, особенно при передаче прав по ней. На практике это выглядит так: банк, занимающийся ипотечным жилищным кредитованием, ставит обязательным условием перед выдачей кредита составление закладной. После государственной регистрации права собственности и ипотеки банк становится законным владельцем закладной, при этом его права удостоверяются закладной. По истечении определенного периода банк накапливает так называемый «пул» закладных и продает их. Это позволяет банку привлекать дополнительные денежные средства на последующую выдачу кредитов. При этом происходит смена залогодержателя.

Закладная составляется залогодателем, а если он является третьим  лицом, также и должником по обеспеченному ипотекой обязательству. Закладная выдается первоначальному залогодержателю органом, осуществляющим государственную регистрацию прав, после государственной регистрации ипотеки.

Как и любая  ценная бумага, она должна иметь  определенное законодательством содержание и право обращения на рынке ценных бумаг. Традиционные виды закладной:

• с фиксированным процентом (постоянной величиной месячной выплаты процента);
• с корректировкой ставки процента (приведением ее в соответствие с изменением уровня цен в стране или ставки процента).

 

 

 

Заключение

Для того чтобы  построить и развить фондовый рынок необходимо расширять и постоянно совершенствовать процесс совершения торгов. Эти процессы неразрывно связаны с насыщением фондового  рынка  новыми  финансовыми инструментами. На данный момент основной проблемой является создание надежного механизма регулирования процедуры торгов, который позволил бы качественно улучшить рынок.

В данной контрольной  работе были рассмотрены такие финансовые инструменты на рынке ценных бумаг, как вексель, сертификаты, коносаменты, чеки и закладные.