Сущность финансовых инвестиций и их значение в деятельности организаций

Предоставляемые займы –  один из видов финансовых вложений, который заключается в том, что  одна организация при наличии  соответствующей лицензии может  предоставить другой организации краткосрочный  или долгосрочный денежный или натуральный  заем.

Вклад по договору простого товарищества объединяет наличие и  движение вкладов в общее имущество, не оформленных в виде ценных бумаг. Участник агропромышленного формирования на основе договора простого товарищества, которому поручено ведение общих  дел, обязан пройти специальную регистрацию  в инспекции Министерства по налогам  и сборам Республики Беларусь по месту  своего нахождения без регистрации  в органе, осуществляющем государственную  регистрацию юридических лиц  индивидуальных предпринимателей [28. стр. 147].

В текущем учете применяют  следующие виды оценки финансовых вложений:

• номинальная (нарицательная) стоимость – это величина, обозначенная на бланке ценной бумаги, ее обязательный реквизит. Номинальная стоимость ценной бумаги остается неизменной в течение всего времени ее существования;
• эмиссионная стоимость – это величина характеризует цену продажи ценной бумаги при ее первичном размещении. Она может не совпадать с номинальной стоимостью на величину эмиссионного дохода или убытка, получаемых при продаже ценных бумаг первого выпуска;
• рыночная (курсовая) стоимость – это величина характеризует цену продажи акции на вторичном рынке, т.е. цена, по которой реально приобретается ценная бумага. Рыночная стоимость акции определяется по формуле (1).

 

 

 где  КС – курсовая стоимость акции, руб.;

НС – номинальная стоимость  ценной бумаги, руб.;

КА – курс акции или  другой ценной бумаги, руб.;

Курс акции определяется по формуле (2).

 

 

 

где  Д – размер получаемого по ценной бумаге дивиденда, руб.;

Б% - уровень существующего на момент сделки банковского процента, %

• выкупная стоимость представляет собой величину средств, которую выплачивает акционерное общество при выкупе собственных акций у акционеров или при выкупе отзывных акций или облигаций;
• учетная стоимость – это стоимость, по которой ценные бумаги числятся на балансе организации в конкретный момент. Это может быть и фактическая стоимость приобретения, номинальная или рыночная стоимость;
• фактическая себестоимость приобретения ценных бумаг является основным видом их оценки, соответствующим принципам бухгалтерского учета и отчетности [1. стр. 468].

Ценные бумаги – одно из самых надежных вложений денежных средств, которое представляет собой  документы, выражающие имущественные  и неимущественные права. Ценные бумаги в Беларуси могут быть объектом купли-продажи, источником получения разового или регулярного дохода, а также самостоятельно обращаться на рынке.

Рынок ценных бумаг в Беларуси – это динамично развивающееся  направление и один из самых эффективных  инструментов для приумножения капитала. С каждым годом количество сделок с ценными бумагами возрастает. Современный  рынок ценных бумаг в РБ предлагает широкий спектр финансовых инструментов для инвесторов. Так и на предприятии ОАО «Лидский молочный комбинат»  есть инструкция о порядке предоставления отчетности и раскрытия информации участниками рынка ценных бумаг. Там представлены органы управления и руководящие должностные лица эмитента, наблюдательный совет, ревизионная комиссия; сведения о юридических лицах, участником которых является эмитент, дополнительная информация (Приложение Б). Покупка ценных бумаг в Республике Беларусь сегодня – правильное решение, направленное на увеличение капитала.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ГЛАВА 3

УЧЕТ ОПЕРАЦИЙ С ЦЕННЫМИ БУМАГАМИ И ФИНАНСОВЫМИ  ВЕКСЕЛЯМИ

 

 

3.1 Нормативное регулирование операций с ценными бумагами

 

Порядок отражения хозяйственных  операций в бухгалтерском учете  и отчетности организаций при  осуществлении финансовых вложений в ценные бумаги определен в инструкции по бухгалтерскому учету ценных бумаг  № 164 от 22.12.2006 года. Требования, установленные  которой, обязательны для исполнения юридическими лицами, являющимися коммерческими  организациями, исключая банки и  небанковские кредитно-финансовые организации.

Для целей бухгалтерского учета ценные бумаги принято представлять следующими категориями:

- предназначенные для  торговли;

- удерживаемые до погашения.

К ценным бумагам первого  типа принято относить активы, используемые с целью продажи или погашения  в краткосрочном периоде (до 1 года) и получения дохода в результате краткосрочных колебаний их цен  либо с целью учета их по справедливой стоимости и получения дохода от изменений этой справедливой стоимости, как правило это:

• акции;
• облигации;
• векселя;
• депозитные сертификаты;
• иные ценные бумаги, находящиеся в обращении.

Второй тип это ценные бумаги с фиксированными или определяемыми  платежами по ним и фиксированным  сроком погашения, активы, которые организация твердо намерена и способна удерживать до погашения. Фиксированные или устанавливаемые платежи и фиксированный срок погашения означают, что определены суммы и даты платежей его владельцу, включая сумму и дату погашения основного долга. Таким образом, активы, которые являются бессрочными и платежи по которым осуществляются в течение неопределенного периода, не могут быть классифицированы в категорию "Ценные бумаги, удерживаемые до погашения".

Для отражения информации о наличии и движении инвестиций в ценные бумаги государственных  и частных организаций, уставные фонды других организаций,  а так  же о предоставлении другим предприятиям займов предназначен счет 58 «Финансовые  вложения». Аналитический учет по счету  ведется по видам ценных бумаг, типам, категориям, номерам, сериям, эмитентам  в разрезе следующих субсчетов:

1. «Паи и акции» - открывается для учета вложений в акции акционерных обществ, уставные фонды других организаций. Такие вложения учитываются по стоимости фактических затрат на их приобретение;
2. «Долговые ценные бумаги» - используется для учета займов оформленных государственными облигациями  и частными долговыми ценными бумагами;
3. «Предоставленные займы» - предназначен для оформления информации о движении займов, предоставленных юридическим и физическим лицам, а так же займах обеспеченных векселями [18].

К счету по необходимости  могут открываться иные субсчета, к примеру, для отражения информации о процентах по ценным бумагам  открывается субсчет n - "Оплаченный процент".

Отражение в бухгалтерском  учете операций по приобретению, реализации и прочему выбытию ценных бумаг  производится на дату перехода права  собственности и иных вещных прав.

В бухгалтерском учете  операции по движению ценных бумаг  в связи с приобретением и  переходом на них права собственности  и иных вещных прав отражаются по счету 58 "Финансовые вложения" в корреспонденции со счетами учета денежных средств, расчетов, внереализационных доходов и расходов и других по фактической цене приобретения. При этом по ценным бумагам с процентным доходом из фактической цены приобретения выделяется сумма накопленного процента, которая учитывается обособленно от стоимости ценной бумаги [18].

По ценным бумагам с  процентным доходом в случае возможности  его выделения в бухгалтерском  учете производятся следующие записи:

• по дебету счета 58 "Финансовые вложения" субсчет "Ценные бумаги" в корреспонденции с кредитом соответствующих счетов учета денежных средств - на сумму покупной стоимости ценных бумаг, уменьшенной на величину оплаченного процента (дохода);
• по дебету счета 58 "Финансовые вложения" субсчет "Оплаченный процент (доход)" в корреспонденции с кредитом соответствующих счетов учета денежных средств - на сумму оплаченного процента, причитающегося к получению на момент приобретения ценных бумаг.

Организации, производящие переоценку вложений в ценные бумаги, отражают отдельно сумму оплаченного  процента, причитающегося к получению  на момент приобретения, только в случае, если котировки данных ценных бумаг  не включают в себя сумму процента, начисленного с момента его последней  выплаты.

Получение дохода отражается по дебету счетов учета денежных средств  или расчетов и кредиту счета 58 "Финансовые вложения" субсчет "Оплаченный процент".

Разница между полученным и уплаченным процентом по каждому  отдельному выпуску ценных бумаг  подлежит списанию со счета 58 "Финансовые вложения" субсчет "Оплаченный процент" на счет 90 "Реализация" или 91 "Операционные доходы и расходы" в день реализации (погашения) ценной бумаги или выплаты  процента по данной ценной бумаге.

В случае погашения ценных бумаг доходы, начисленные с момента  их последней выплаты до момента  реализации, списываются с кредита  счета 76 "Расчеты с разными  дебиторами и кредиторами" субсчет "Проценты по ценным бумагам" в  дебет счетов реализации [18].

В бухгалтерском учете  начисление процентов отражается по дебету счета 76 "Расчеты с разными  дебиторами и кредиторами" в корреспонденции  с кредитом счета 90 "Реализация" или 91 "Операционные доходы и расходы". Получение процентных доходов отражается по дебету расчетных счетов в корреспонденции  с кредитом счета 76 "Расчеты с  разными дебиторами и кредиторами".

Выбытие ценных бумаг, в том  числе в результате продажи или  выкупа эмитентом, отражается в бухгалтерском учете способом, показанным в таблице 2.

Дебет	Кредит	Сумма, тыс.руб.	Содержание операции
51, 52	90, 91	190300	на сумму полученного  при выбытии процента или на цену продажи за вычетом полученного  при выбытии ценной бумаги процентного  дохода.
90, 91	58	160500	на балансовую стоимость  к моменту реализации и на затраты  и услуги по реализации.
99	90, 91	29800	Финансовый результат

Таблица 2 - Учет выбытия ценных бумаг.

Примечание - Источник: собственная  разработка.

В определенных случаях по ценным бумагам, удерживаемым до погашения, может создаваться резерв на покрытие возможных убытков по ценным бумагам, под обесценение финансовых вложений в ценные бумаги. К объективным  признакам обесценения относится  ставшая известной владельцу  ценных бумаг информация о таких событиях как нарушение условий договора; вероятность банкротства или реорганизации эмитента; исчезновение активного рынка для данной ценной бумаги по причине финансовых трудностей [18].

Информация о резервах под обесценение вложений организации  в ценные бумаги обобщается и отражается в бухгалтерском учете по счету 59 "Резервы под обесценение  финансовых вложений в ценные бумаги", аналитический учет по которому ведется  по каждому резерву. Создание таких  резервов происходит 31 декабря каждого  года за счет операционных доходов.

Операции, связанные с резервами под обесценение финансовых вложений отражаются в учете методом, отраженном в таблице 3.

Дебет	Кредит	Сумма, тыс.руб.	Содержание операции
91	59	99000	суммы начисленных резервов
59	91	99000	При повышении рыночной стоимости  ценных бумаг, по которым ранее были созданы соответствующие резервы, а так же при списании с баланса  ценных бумаг, по которым ранее были созданы соответствующие резервы.

Таблица 3 - Учет резерва под обесценение.

Примечание - Источник: собственная  разработка.

Если до конца года, следующего за годом создания резервов под обесценение  вложений, они в какой-то части  не будут использованы, то неизрасходованные  суммы подлежат восстановлению в  составе операционных доходов. При  наличии объективных признаков  убытка от обесценения ценных бумаг, удерживаемых до погашения, учитываемых  по балансовой стоимости, величина убытка определяется как разность между  балансовой стоимостью ценной бумаги и дисконтированной стоимостью предполагаемых будущих потоков денежных средств.

 

 

3.2 Учет финансовых вложений в долговые ценные бумаги

 

Согласно инструкции по бухгалтерскому учету ценных бумаг № 164 от 22.12.2006 года принято различать три вида стоимости ценных бумаг:

- покупная стоимость ценных  бумаг - стоимость ценных бумаг,  приобретаемых за плату, определяется  путем суммирования фактически  произведенных расходов на их  покупку;