Общая оценка динамики и структуры статей бухгалтерского баланса

1. Общая оценка динамики и структуры статей бухгалтерского баланса.

 

Исходную  информацию для проведения внешнего  анализа  финансового состояния  предприятия дает бухгалтерская  отчетность,  основным элементом  которой является баланс.

Для общей  оценки динамики финансового состояния  предприятия сгруппируем статьи баланса в отдельные специфические  группы  по признаку  ликвидности (статьи актива) и срочности обязательств (статьи пассива).  На основе  агрегированного  баланса  осуществляется  анализ структуры  имущества  предприятия, который  в  более упорядоченном  виде удобно проводить по форме, представленной таблице 1

 

Актив	Сумма		Пассив	Сумма
	На начало года	На конец года		На начало года	На конец года
Имущество	76863	46821	Источники имущества	76 863	46821
1. Внеоборотные средства	6150	13351	1. Собственный капитал	23 851	15405
2. Оборотные средства	70713	33470	2. Заемный капитал	53012	31416
2.1. Запасы и затраты	4896	7657	2.1 Долгосрочные обязательства	142	142
2.2. Дебиторская задолженность	65117	25093	2.2. Краткосрочные кредиты и займы	0	0
2.3 Денежные средства и краткосрочные  финансовые сложения	700	720	2.3. Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные обязательства	52870	31274

 

Таблица 1.

Вертикальный анализ.

 

При рассмотрении результатов финансовой отчетности вертикальный анализ позволяет  увидеть удельный вес каждой статьи в общем итоге, определить структуру  средств и их источников, а также  произошедшие в них изменения. Предметом  изучения бухгалтерской отчетности с помощью вертикального анализа  является не абсолютная величина, а  доля той или иной группы активов  и пассивов баланса в их общей  сумме. Итогом вычислений являются данные, приведенные в таблице 2.

 

Актив	На начало года		На конец года
	Тыс. руб.	% к итогу	Тыс. руб.	% к итогу
1. Внеобротные активы
1.1 Основные средства	3 608	4,69%	2 759	5,89%
1.2. Долгосрочные финансовые вложения	2 542	3,31%	10 592	22,62%
Итого внеоборотных активов	6 150	8,00%	13 351	28,51%
2. Оборотные активы
2.1. Запасы и затраты	4 896	6,37%	7 657	16,35%
2.2. Дебиторская задолженность	65 117	84,72%	25 093	53,59%
2.3. Краткосрочные финансовые вложения	0	0,00%	0	0,00%
2.4. Денежные средства	700	0,91%	720	1,54%
Итого оборотных активов	70 713	92,00%	33 470	71,49%
Баланс	76 863	100,00%	46  821	100,00%
Пассив
1.Собственный капитал
1.1 Уставной капитал	142	0,18%	142	0,30%
1.2. Фонды и резервы	23 709	30,85%	15 263	32,60%
Итого собственного капитала	23 851	31,03%	15 405	32,90%
2. Обязательства
2.1.Долгосрочные обязательства	142	0,18%	142	0,30%
2.2 Краткосрочные кредиты и займы	0	0,00%	0	0,00%
2.3. Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные обязательства	52 870	68,78%	31 274	66,79%
Итого заемного капитала	53 012	68,97%	31 416	67,10%
Баланс	76 863	100,00%	46 821	100,00%

Таблица 2

Анализ: В активах организации доля внеоборотных средств увеличилась в 3,56 раза (с 8% на начало отчетного периода до 28,51% на конец), что в наибольшей степени связано с вложением в долгосрочные инвестиции. Их доля возросла в 6,83 раза (с 3,31% до 22,62%). В меньшей степени на изменения, произошедшие с внеоборотными активами, оказал рост с 4,69% до 5,89% основных средств.

Соответственно  произошло снижение доли оборотных  активов предприятия с 92% до 71,49% за отчетный период. Огромное влияние  на этот факт оказало уменьшение доли дебиторской задолженности на 31,13%. Дебиторская задолженность по-прежнему составляет большую часть оборотных активов: болей двух третей. На начало рассматриваемого периода она равна 84,72% при итоге оборотных средств — 92%, а на конец периода — 53,59% при итоге оборотных средств 71,49%. Это является неблагоприятным признаком, т.к. свидетельствует о значительном превышении предельно допустимой величины дебиторской задолженности, которая не должна превышать одной трети оборотных активов. В то же время наблюдается увеличение удельного веса запасов и затрат в 2,57 раза (с 6,35% до 16,37%) и незначительное увеличение денежных средств организации.

В пассиве  баланса доля собственного капитала незначительно увеличилась: на 1,83% (с 31,03% до 32,90%), преимущественно благодаря статье «Фонды и резервы», доля которых возросла с 30,85% до 32,60%.

В разделе  «Обязательства» наиболее существенные изменения произошли с кредиторской задолженностью: ее удельный вес уменьшился с 68,78% до 66,79%

Величина  долгосрочных обязательств не изменилась, но доля их в пассивах фирмы немного увеличилась.

Выводы: в целом вертикальный анализ баланса предприятия позволяет считать его имущественное положение удовлетворительным. Структура пассивов организации характеризуется малой долей собственного капитала и небольшой долей долгосрочных заемных средств. Структура активов организации изменилась в сторону увеличения доли внеоборотных активов, однако доля оборотных средств по-прежнему достаточно велика, во многом благодаря большому удельному весу дебиторской задолженности (84,72% на начало года и 53,59% на конец).

 

Горизонтальный анализ.

 

Горизонтальный анализ — это оценка темпов роста (снижения) показателей бухгалтерской отчетности за рассматриваемый период. Для горизонтального анализа преобразуют абсолютные значения показателей в относительные, рассчитывая изменения, произошедшие за отчетный период в процентах. В таблице 3 данные изменения показаны с помощью темпов роста каждой из статей агрегированного баланса.

 

Актив	На начало года		На конец года
	Стоимость статьи (тыс. руб.)	Стоимость статьи (%)	Стоимость статьи (тыс. руб.)	Стоимость статьи (%)
1. Внеобротные активы
1.1 Основные средства	3608	100,00%	2759	76,47%
1.2. Прочие внеобротные активы	2542	100,00%	10592	416,68%
Итого внеоборотных активов	6150	100,00%	13351	217,09%
2. Оборотные активы
2.1. Запасы и затраты	4896	100,00%	7657	156,39%
2.2. Дебиторская задолженность	65117	100,00%	25093	38,54%
2.3. Краткосрочные финансовые вложения	0	100,00%	0
2.4. Денежные средства	700	100,00%	720	102,86%
Итого оборотных активов	70713	100,00%	33470	47,33%
Баланс	76863	100,00%	46821	60,91%
Пассив
1.Собственный капитал
1.1 Уставной капитал	142	100,00%	142	100,00%
1.2. Фонды и резервы	23709	100,00%	15263	64,38%
Итого собственного капитала	23851	100,00%	15405	64,59%
2. Обязательства
2.1.Долгосрочные обязательства	142	100,00%	142	100%
2.2 Краткосрочные кредиты и займы	0	100,00%	0	100%
2.3. Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные обязательства	52870	100,00%	31274	59,15%
Итого заемного капитала	53012	100,00%	31416	59,26%
Баланс	76863	100,00%	46821	60,91%

 

Таблица 3.

Анализ: Общая сумма средств, которые находятся в распоряжении предприятия, составила на конец рассматриваемого периода 60,91% от исходной величины. Величина внеоборотных активов возросла значительно — в 2,17 раза,  а оборотных активов упала до 47,33%, в связи с сокращением дебиторской задолженности на 61,46% от суммы на начало года. В тоже время можно заметить, что статья «Запасы и затраты» увеличилась на 56,39%, а денежные ресурсы на 2,86%.

В пассивах предприятия произошло снижение, как собственного капитала, так и заемного. Первый раздел изменился благодаря уменьшению фондов и резервов до 64,38%, во втором же наибольшее влияние оказало падение краткосрочных обязательств до 59,26% от данных на начало года.

Выводы: под прочими внеоборотными активами подразумевается долгосрочные финансовые вложения. Их рост напрямую связан с инвестициями организации в долгосрочное строительство. Наблюдается снижение значительное снижение статьи «Фонды и резервы», что показывает падение деловой активности предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Анализ финансового состояния и ликвидности по данным баланса.

 

Следующей важной задачей анализа финансового  состояния  является исследование  абсолютных показателей финансовой устойчивости предприятия. В определении показателей финансовых показателей решающее значение имеет составление  балансовой модели,  которая в условиях рынка имеет следующий вид:

F + + =

где  F- внеоборотные активы;

 - запасы,  НДС по приобретенным ценностям и прочие активы;

-денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, дебиторская задолженность;

-  капитал и  резервы; 

- долгосрочные  обязательства;

- краткосрочные  кредиты и займы;

- кредиторская  задолженность и прочие пассивы. 

Устойчивость  финансового состояния предприятия  определяет соотношение запасов  и затрат и величины собственных  и заемных источников их формирования.

Для характеристики источников формирования запасов и  затрат  используются  следующие  показатели:

- наличие  собственных оборотных средств,  равное разнице величины источников  собственных средств и величины  внеоборотных активов:

 

где - собственные оборотные средства;